Краткосрочные инвестиции с хорошей прибылью: Куда вложить деньги в кризис -ТОП вечных активов для инвестирования

Долгосрочные инвестиции — лучшие варианты долгосрочные инвестиций, примеры, риски

19.08.2020

4435

Автор: Игорь Смирнов

Фото: pixabay.com

Долгосрочными инвестициями обычно называют вложение на 5-10 лет или дольше. Во всем остальном долгосрочные инвестиции могут сильно разниться. Хотя принципиальных отличий между долгосрочными и краткосрочными инвестициями нет, но есть две часто встречающиеся тенденции. При прочих равных условиях:

Последние новости:

• долгосрочные инвестиции прибыльнее, во-первых потому что доход от вложения пропорционален сроку вложения; во-вторых – некоторые инвестиции приносят доход только спустя довольно долгое время;
• долгосрочные инвестиции обычно более рискованные, за долгое время успевает произойти масса событий, в т.ч. неблагоприятных.

Остальные особенности долгосрочных инвестиций лучше рассматривать на примерах.

Что может быть активом для долгосрочных инвестиций?

Способов сделать долгосрочное вложение довольно много, но все подходящие для этого активы можно объединить в несколько категорий:

• Вложения денег в банки и другие кредитные учреждения. Это и классические депозиты и связанные с ними варианты, к примеру – депозитные сертификаты;
• Акции. Сюда относятся привилегированные и простые акции, с начислением дивидендов и правом на управление предприятием; акции с правом свободной продажи и ограничениями.
• Облигации. Для долгосрочных вложений подходят облигации государств, отдельных государственных органов, территориальных единиц, корпораций и банков.
• Недвижимость. Долгосрочные вложения делают в коммерческую и жилую недвижимость, вспомогательные сооружения и пр.
• Драгоценные металлы и камни. Чаще всего речь идет о золоте в слитках. Его покупают в качестве надежного актива, как страховку на случай обвала рынков, прекращения обязательств и пр.

Для долгосрочных инвестиций также годятся произведения искусства, антиквариат, оборудование, права, патенты и обязательства и многие другие материальные активы. Но все эти активы имеют ограниченный оборот, подходят не всем и не для всех ситуаций. Такие вложения не бывают массовыми, и рассматривать их здесь мы не будем.

Также не будет рассматривать криптовалюты – их волатильность и положение среди других активов пока непредсказуемы.

Как делают долгосрочные инвестиции?

Долгосрочные вложения делают либо напрямую, от своего имени и за свой счет, либо через посредников, которые за вознаграждение покупают активы на деньги клиентов и к выгоде клиентов.

К инвестициям через посредников относятся.

• Покупка ценных бумаг на биржах с помощью брокеров и других профессиональных участников бирж.
• Торговля на небиржевых рынках, в частности – на Форекс, которая тоже обычно идет через профессиональных участников системы.
• Доверительное управление активами клиента. Эту услугу оказывают отдельные управляющие, управляющие компании, банки и др.
• Инвестиционные фонды разного типа. Все они тем или иным способом привлекают деньги клиентов и вкладывают их в какие-то активы для получения прибыли.

Практически все приобретаемое через посредников частный инвестор может купить напрямую. Но иногда это выгодно только при крупных вложениях: когда приобретается дорогой неделимый объект, к примеру – недвижимость, когда дорого обходится вход на рынок – это касается биржевой торговли, и др.

Примеры долгосрочных инвестиций

Варианты долгосрочных инвестиций весьма разнообразны, но некоторые из них требуют специальных знаний, подготовки, условий или имеют особые ограничения. Потому назовем только то, что доступно массовому частному инвестору, в т.ч. начинающему:

✔ Покупка депозитных сертификатов

Это уже не обычные банковские вклады, но ценные бумаги свидетельствующие о вложении определенной суммы, и обязательстве банка вернуть эту сумму в определенное время с оговоренными процентами. Депозитный сертификат чем-то похож на облигацию, его также возможно перепродавать на вторичном рынке.

20 лет назад и ранее депозитные сертификаты приносили до 10% годовых. Однако ставки падали, особенно в последнее десятилетие:

Фото: goodfinancialcents. com

Но еще можно приобрести депозитный сертификат на 5 лет со ставкой в 1,6%, часто предлагают сертификаты под 1,3%. Средняя ставка по разным сертификатам за последние 5 лет была около 0,6%, в мае 2020 года она равнялась 0,45%.

Достоинство сберегательных счетов – высокая надежность. Их возврат, в пределах 250 тыс. долл. в США гарантирован на федеральном уровне, наравне с банковскими депозитами. В других странах также подобные системы также существуют.

✔ Приобретение облигаций

По степени надежности облигации идут сразу после банковских депозитных продуктов. Они не гарантированы на государственном уровне, но их надежность обеспечивает эмитент облигаций, т.е. орган их выпустивший и взявший обязательство выкупить их обратно по заранее оговоренной цене.

Степень доходности облигаций обычно обратно пропорциональна их надежности:

• Государственные облигации США предлагаются с доходностью чуть выше нулевой: на 1 месяц – 0,129%; на 10 лет – 0,653%, на 30 лет – 1,411%.
• Немецкие гособлигации идут с отрицательной ставкой от 0,097% до 0,583%. И только облигации на 30 лет обещают доход в 0,008% годовых.
• Государственные облигации Аргентины на 1 год предлагают под 28,90%, 4-летние – 45,81%. Напомним, что эта страна уже неоднократно объявляла дефолт или грозила им, и уже многие годы находится в экономическом кризисе.

Корпоративные облигации стран с устойчивой экономикой обычно имеют положительные ставки, но также не слишком высокие. Ставки падают уже более 3-х десятилетий. Сейчас компании с высокой надежностью назначают по своим облигациям около 3% годовых

Фото: goodfinancialcents.com

У облигаций есть и другие особенности: способ начисления дохода – купонный или дисконтный, способ первичного распространения и пр. Но все это скорее технические детали, чем факторы определяющие доход инвестора.

✔ Покупка дивидендных акций

Существует два варианта заработка на акциях: на дивидендах и на росте рыночной цены акций. Эти два дохода часто сочетаются, но лучшего понимания рассмотрим их отдельно.

Есть компании выплачивающие акционерам регулярные и высокие дивиденды. Такие акции называют «дойными коровами» (сash сow) Это привлекает новых покупателей акций на вторичном и первичном рынках, но цена акций может долго оставаться на одном уровне. Есть термин «коэффициент выплаты дивидендов» (payout ratio), который определяется как отношение чистой прибыли компании к сумме дивидендов. Величина этого коэффициента обычно в пределах 25%-75%.

На текущий момент хорошей дивидендной доходностью акций считается 5%-6%.

✔ Покупка акций роста

Акциями роста (growth stocks) называют бумаги тех компаний, которые вкладывают значительную часть прибыли в собственное развитие. Капитал таких фирм растет и, пропорционально этому, растут цены их акций. Предсказать будущую цену акций трудно. Кроме капитала фирмы-эмитента, имеет значение ситуация в сфере деятельности компании, политические события, а самое главное – спрос и предложение на каждый момент времени.

Вот данные по доходности (без учета дивидендов) 500 ведущих компаний США:

Фото: goodfinancialcents.com

Среднегодовой рост составил около 6%.

✔ Совокупная доходность от вложения в акции

Чаще всего держатели акций получают прибыль и от роста их цены и по дивидендам. Сейчас аналитики говорят о средней совокупной доходности в 7%-9%. В современных условиях, с учетом падения ставок, это довольно высокий уровень.

✔ Вложения в недвижимость

Покупка недвижимости традиционно считается одним из самых надежных вариантов долгосрочных инвестиций.

Чаще всего под недвижимостью понимают жилье: квартиры и отдельные дома. Хотя инвестиции в торговые и производственные площади весьма выгодны, но их доля заметно меньше.

Как и в случае с акциями недвижимость приносит прибыль двумя путями:

• доход от текущего использования, обычно – арендную плату;
• доход от роста цены недвижимости.

Все, что касается рынка недвижимости, имеет региональную специфику.

Где-то спрос на квадратный метр жилья стремительно растет, так бывает в городах с высокими заработками, где-то за символическую плату продают замки и деревни.

Самый крупный и в совокупности дорогой рынок недвижимости – безусловно в Соединенных Штатах. Общие тенденции в этой сфере удобно демонстрировать именно на примере этой страны:

Фото: goodfinancialcents.com

Сразу заметно, что цена недвижимости росла в целом быстрее, чем население и стоимость строительства. Это связано, главным образом, с ростом доходов и доступностью кредитования. За представленные на графике 140 лет средний рост цены недвижимости составлял порядка 0,9%. Доход от аренды – в среднем чуть больше 5%.

✔ Вложения в инвестиционные фонды

Рассмотренные выше инвестиции могли быть сделаны напрямую либо через посредника: брокера, финансового управляющего, банк и пр. Но делать все это можно не индивидуально, а присоединив свой капитал к общему капиталу какого-то инвестиционного фонда. Есть разные варианты таких фондов, рассматривать сейчас их особенности не будем.

Достаточно знать что существуют: фонды акций, облигаций, фонды недвижимости и «металлические» фонды инвестирующие в золото.

Суть работы с фондом короче всего описать так:

• Фонд, а вернее его управляющий орган, продает свои акции или другим способом привлекает средства клиентов.
• На средства клиентов фонд приобретает активы какого-то определенного типа.
• Совокупный доход от активов делится между акционерами/пайщиками, пропорционально вкладам.

За свою работу управляющие органы фонда взимают комиссию, но благодаря профессиональному управлению активами и масштабу, операции инвестиционного фонда бывают выгодней прямых операций. Так некоторые ETF фонды акций в прошлые годы давали больше 50% прибыли от суммы вложения, платформа Fundrise для совместного приобретения недвижимости приносила 12%-14% годовых и т.д.

Но обычно средняя прибыль от инвестиций в фонды примерно равна прибыли от прямых инвестиций в те же активы. У большинства фондов, несмотря на опыт управляющих, редко бывает 5 хороших лет подряд, когда фонд получает стабильно высокую прибыль.

Какие долгосрочные инвестиции выгоднее?

Это сложный вопрос. У разных инвесторов разное понимание выгоды. Кто-то ищет вариант безрисковых долгосрочных инвестиций, кто-то ориентируется на максимальный доход. Кто-то в первую очередь заботится о сохранности всего вложения и довольствуется 3% от вложений в облигации, депозитные продукты и особо надежные акции. Кто-то будет искать фонд, инвестирующий в новые технологии или развивающиеся рынки, где прибыль и риски в разы выше, чем в старых компаниях богатейших стран.

Также имеет значение временной период. Доходность многих продуктов в прошлые годы отличалась. Так в 2019 году в Ежеквартальном экономическом журнале (The Quarterly Journal of Economics included) появилось исследование «Доходность всего, 1870–2015 годы» («The Rate of Return on Everything, 1870-2015»), о чистой, т.е. с учетом инфляции, прибыльности некоторых из описанных выше вариантов инвестиций:

	1870-2015	1950-2015	1980-2015
Облигации	2,85%	2,77%	5,90%
Акции	8,46%	8,89%	9,31%
Недвижимость	6,10%	5,76%	5,86%

Заметно, что общая доходность вложений падает. Это естественно, т.к. финансовый рынок уже страдает от избытка денег. Но доходность вложения в акции немного растет, что можно объяснить развитием технологий и ростом прибыли реальных производств.

Наилучшей стратегией долгосрочного инвестирования всегда называют сбалансированность активов. Когда вложения с низким риском не дают разориться при обвале рискованных, но доходных активов. А последние позволяют заработать в благоприятные периоды.

Если вы заметили ошибку в тексте новости, пожалуйста, выделите её и нажмите Ctrl+Enter

Долгосрочные инвестиции — что это, плюсы и минусы, как инвестировать

Здравствуйте!

Долгосрочные инвестиции — это обычно не самая быстрая тактика обогащения. Здесь не будет молниеносных результатов. Это процесс, который тянется многие годы и становится образом жизни.

Он требует терпения, спокойствия, а также способности сохранять хладнокровие во времена, когда рынок неспокоен. А это неизбежно будет происходить. Поэтому если готовы, присоединяйтесь.

Что это такое

Если рассуждать логически, то долгосрочные инвестиции — это любые инвестиции, рассчитанные на долгосрочную перспективу. Хотя технически это правда, само определение не очень полезно.

Поэтому слегка переформулировав, скажу так: долгосрочные инвестиции — это любые инвестиции с наибольшей вероятностью максимизации прибыли за 10-летний период (и более) по сравнению с конкурирующими альтернативами. Пожалуй, так будет наиболее точно и емко.

Пример

Земля — самый простой пример долгосрочных инвестиций. Как это работает?

Например, производитель, который хочет расширить свою фабрику, покупает 300 акров земли. 100 акров он использует для застройки (заводские здания, офисы), а остальное удерживает и сдает в аренду другому бизнесу. Таким образом, земля уже перестает быть инертным активом, начинает котироваться как долгосрочная инвестиция.

Какие вложения не являются долгосрочными

Есть виды вложений, предназначенные для безопасного хранения наличных, на то время пока они не используются в других целях. Поэтому они к долгосрочным инвестициям не относятся.

Речь идет о:

• депозитных сертификатах;
• сберегательных счетах в банке;
• одноранговом кредитовании.

Обычные временные рамки для краткосрочных инвестиций — от 3 до 12 месяцев. Значит, краткосрочные облигации с периодом погашения меньше тоже нельзя отнести к долгосрочным.

Плюсы и минусы

Плюсы долгосрочных инвестиций с точки зрения инвесторов:

1. Меньше стресса. Нет нужды постоянно следить за рынком акций. Можно игнорировать текущие рыночные волнения, ставить финансовые цели с учетом будущих перспектив.
2. Экономия времени. Не нужно пристально следить за локальными рынками. На длинных дистанциях большую роль играют финансовые показатели компаний, в которые мы вложились.
3. Избавляет от эмоциональной торговли. Долгосрочные инвестиции помогают сохранить ясное мышление и трезво смотреть на перспективы роста своих активов.
4. Сила сложных процентов на нашей стороне. Трейдинг (спекуляция на цене) позволяет зарабатывать только на разнице. Дивиденды от долгосрочных инвестиций стабильно капают на счет, со временем прибыль только растет. Каноничный пример такого инвестора — Уоррен Баффетт.

Минусы:

1. Трудный старт. Долгосрочным инвестициям нужен хороший капитал на старте. Чем меньше сумма, тем дольше придется ждать отдачи.
2. Глубокие знания в отрасли. Чтобы успешно достичь поставленных финансовых целей, инвестору необходимо досконально изучить отрасль, в которую он инвестирует (основы фундаментального анализа). Это сужает количество доступных направлений.
3. Упущенная прибыль. Вкладывая все в долгосрочные инвестиции, теряешь шанс извлечь прибыль с волатильности рынка.

В общем, есть как плюсы, так и минусы. Придется взвешивать все за и против.

Виды

Во-первых, акции. Это фактически доля в компании, которую акционер покупает в расчете на то, что она вырастет и станет дороже.

Например, в декабре 2002 г. одна акция Apple (AAPL) продавалась по $1,02 за штуку. Сегодня их цена уже перевалила за 200 долларов за акцию.

У акций есть следующие преимущества:

• это «бумажные» инвестиции, а значит, не нужно лично управлять собственностью или бизнесом;
• инвестиции в акции — это инвестиции в реальную экономику;
• за исключением кризисов, фондовый рынок в долгосрочной перспективе всегда только растет;
• многие акции платят дивиденды, обеспечивая стабильный приток финансов для реинвестирования;
• большинство акций ликвидные, что позволяет быстро и легко покупать и продавать их.

Поэтому во многих отношениях именно акции являются основными долгосрочными инвестициями.

Во-вторых, облигации. В отличие от акционеров, которые фактически владеют частью компании, держатели облигаций — кредиторы эмитента. Это означает, что они только ссужают деньги под процент. Облигации приобретаются в расчете на регулярный доход по купону и полный возврат при погашении облигации.

Для долгосрочного инвестирования интересны государственные и корпоративные облигации со сроком погашения больше 10 лет.

В-третьих, паевые инвестиционные фонды и биржевые фонды (ETF). Паевые инвестиционные фонды и ETF сами по себе не являются инвестициями. Вместо этого они функционируют как портфели из большого количества различных акций и облигаций.

Некоторые из них управляются профессионально, а другие отслеживают популярные рыночные индексы.

Но из-за этой диверсификации и профессионального управления фонды являются одной из лучших долгосрочных инвестиций. Они особенно ценны для людей, которые хотят инвестировать, но не знают много о процессе.

Все, что нужно сделать, это вложить определенную сумму инвестиционного капитала в один или несколько фондов, деньги начнут активно работать вообще почти без нашего участия.

В-четвертых, недвижимость. Для потенциального отечественного инвестора фондовые рынки — это еще слишком сложно и рискованно. А вот недвижимость — отличная альтернатива акциям и первый номинант на роль долгосрочной инвестиции.

Самый простой способ инвестировать в недвижимость — купить квартиру. Если же денег нет, а с ипотекой связываться неохота — можно инвестировать в те же ETF и паевые фонды, работающие с недвижимостью (Vanguard Real Estate ETF — VNQ, iShares Global REIT — REET и иже с ними).

В-пятых, альтернативные инвестиции. Это инвестиции, которые выходят за рамки традиционных «длинных» акций, облигаций, долей в фондах. Например, альтернативные инвестиции могут делать ставки на золото, товары, предметы коллекционирования или роскоши.

Такие инвестиции требуют особой осторожности. Впрочем, сегодня многие альтернативные стратегии инвестирования стали более доступными в виде взаимных фондов и ETF с меньшим количеством ограничений на покупку.

Какие существуют источники финансирования долгосрочных инвестиций

Основные источники долгосрочного финансирования — это:

• личный капитал;
• акционерный капитал;
• венчурное финансирование;
• международное финансирование посредством займов в иностранной валюте.

К таковым также можно отнести кредиты от финансовых институтов, а также государственных и коммерческих банков.

Расчет эффективности инвестиций

Долгосрочным инвесторам не нужно напоминать о том, как важно следить за колебаниями финансовых поступлений.

Анализ окупаемости инвестиций даст важную информацию о том, какие стратегии оказались рабочими, а какие не очень, поможет выбрать самые эффективные из них. Есть разные способы посчитать окупаемость инвестиций. Самый простой — высчитать общий доход.

Вот формула:

(Сумма инвестиций на конец года — сумма инвестиций на начало года) + дивиденды = общая прибыль.

Например, если мы купили акций на $7543, а теперь они стоят $8876, наша прибыль составит 1333 долл. Добавим сюда дивиденды в размере $350. Каков общий доход? Считаем: (8876 — 7543) + 350. Получаем общий доход $1683 или 22,31% в процентах.

Правда, нужно понимать, что такой учет не включает изменение валютных курсов с течением времени, поэтому для получения точных данных придется использовать более сложные формулы (а лучше не ломать мозг и найти в интернете онлайн-калькуляторы либо скачать приложение на смартфон).

Пошаговая инструкция, как инвестировать в долгосрочные активы

На самом деле начать гораздо проще, чем кажется. Чтобы не терять зря время, идите проторенными дорожками и воспользуйтесь готовой инструкцией приумножения капитала с помощью долгосрочных инвестиций.

Выбор инвестиционных объектов

Задайте себе вопрос: «Для чего я вкладываю?». Вы экономите на пенсию, первоначальный взнос на дом или образование детям? Можно иметь несколько целей. Когда цели определены, можно приступать к выбору инструмента.

Например, если мы инвестируем в отдельные акции, нужно ожидать, что некоторые из них разочаруют нас, теряя позиции. Облигации более надежны, дают стабильный доход, но резко взлететь с ними не выйдет.

Сбор информации по объектам инвестирования

Начните с обзора финансовых показателей компании.

Главные документы, которые нас интересуют — это:

1. Общий годовой отчет, который включает все ключевые финансовые показатели. Здесь можно просмотреть баланс компании, ее источники дохода и то, как она обрабатывает свои денежные средства, а также все статьи расходов.
2. Ежеквартальная информация об операционной деятельности и финансовых результатах.

Не хватает времени на изучение? Читайте готовую аналитику от своего брокера.

Приобретение активов

Откройте брокерский счет. Прежде чем вы начнете размещать деньги в акциях, нужно получить хотя бы элементарное представление об инвестировании. И, конечно же, нужен финансовый счет, с которого можно инвестировать.

Брокер — это компания-посредник, с помощью которой обычные инвесторы могут покупать/продавать активы, такие как акции, облигации и пр.

Мониторинг рынка и просмотр портфеля инвестиций

Рекомендации:

1. Поддерживайте актуальность. Стандартное правило для долгосрочных инвестиций — пересматривать свой портфель каждые шесть месяцев. Если какие-либо вклады «протухли» или их ценность в далекой перспективе кажется несущественной, подумайте об их продаже. Не нужно держаться за неэффективные инвестиции.
2. Следите за альтернативами. Если вы найдете акцию или фонд, котор

Краткосрочные инвестиции и вложения: разновидности

Современные условия таковы, что многие потенциальные инвесторы предпочитают краткосрочные вложения денег, сводя к минимуму свои риски. Естественно, краткосрочные инвестиции в банковские депозиты или чей-то бизнес в форме приобретения ценных бумаг в данном случае не подходят.

Добиться нормальной доходности от банковских вкладов или акционирования можно только в долгосрочной перспективе при условии, что весь доход или его часть не «съест» инфляция. Именно поэтому большинство инвесторов предпочитают вести проектную фондовую деятельность, делая краткосрочные инвестиции портфельного типа в торговые счета, фондовые компании и пр. У каждого из вариантов есть свои особенности.

Ключевое преимущество открытых паевых фондов — отсутствие ограничений на вывод средств. Вложив деньги на короткий срок, вы сможете забрать их в любое время, не ожидая окончания депозитного договора, как в случае с банком. В настоящее время существует несколько разновидностей подобных организаций:

• акционные фонды, специализирующиеся на торговле акциями крупнейших и наиболее надежных эмитентов;
• ПИФы, работающие исключительно с облигациями;
• фонды комбинированных инвестиций, краткосрочно вкладывающие средства пайщиков в ценные бумаги любого типа с целью диверсификации и повышения стабильности дохода;
• фонды, ориентированные на работу с инструментами валютного рынка.

Краткосрочные вложения

Чтобы стать пайщиком ПИФа, нужно лишь оформить заявку и выкупить пай. Забрать деньги с прибылью можно через месяц, иногда — раньше. Будет ли краткосрочное вложение доходным? Это зависит от фонда.

Еще один популярный инвестиционный инструмент — краткосрочные вложения в хайп-проекты, которые фактически являются пирамидами. Яркий пример — МММ-2011, который обещал доходность до 40% в месяц, но рухнул так же стремительно, как и прототип, работавший в 90-х. Вкладывать средства в такие проекты можно, но только сразу после запуска. В этом случае существует довольно высокая вероятность получения прибыли и возврата денег.

Чрезвычайно перспективны с точки зрения краткосрочного инвестирования вложения в торговые счета. Чтобы узнать их специфику, получить информацию о потенциальной доходности и другие сведения по данному инструменту, рекомендуем почитать соответствующие статьи на этом сайте. Здесь же можно зарегистрироваться в компаниях, заслуживших доверие.

Все компании, принимающие участие в рейтинге, ведут деятельность на законных основаниях, работают по надлежащим образом оформленному договору о сотрудничестве. Для удобства клиентов предлагается большое количество вариантов ввода средств и получения дохода от краткосрочных вложений.

Рискуя незначительно, вы можете зарабатывать до 10% прибыли ежемесячно.

Для получения квалифицированной поддержки в области краткосрочных финансовых инвестиций мы предлагаем зарегистрироваться на сайте по собственным ссылкам. Всем новым клиентам бесплатно предоставляется оптимальный инвест-портфель.

Заказать консультацию!
Заказать инвестиционный портфель

Краткосрочные инвестиции — куда вкладываться в 2021 году

Краткосрочные инвестиции являются финансовым инвестированием конкретного проекта в период, не превышающий 1 год, основная цель которого заключается в приумножении капиталовложений. Простыми словами, быстрое инвестирование предполагает, что после финансовых вложений (например, в бизнес, проект в интернете или ценные бумаги), по прошествии 12 месяцев инвестору возвращаются как вложенные средства, так и определённый процент от суммы взноса. Ликвидность и доходность краткосрочных инвестиций имеют прямую зависимость от степени риска и уровня перспективности проекта. Обычно показатель доходности варьируется в пределах 5 – 25%.

Принцип работы краткосрочных инвестиций

Инвестор выбирает какой-либо доступный актив, после чего осуществляется вложение денежных средств (к примеру, приобретаются акции или открывается вклад в банке). При покупке акций владелец денежных средств сам может устанавливать срок инвестирования: например, 6 или 12 месяцев. В случае с банковским вкладом срок вложения ограничивает заключённый договор.

Когда истечёт указанный период времени, инвестор получает прибыль. Сумма дохода может быть фиксированной или определяться сложившейся ситуацией на рынке. Это зависит от специфики инвестиционного инструмента, который использовался. Вклад в банке имеет фиксированную доходность, размер которой прописывается в договоре и обычно составляет 5 – 9%. Инвестиции в акции могут принести большой доход или, наоборот, обернутся убытками.

Чем меньше рисков, тем меньше доходность, и наоборот: чем больше рисков, тем выше потенциальный доход. Это правило актуально и для краткосрочных инвестиций. Этот вид инвестирования помогает защититься от инфляции. При благоприятном стечении обстоятельств короткие инвестиции могут превращаться в долгосрочные. Это может произойти, когда вкладчик доволен полученным доходом и не нуждается в деньгах.

Краткосрочные инвестиции осуществляются частными лицами, индивидуальными предпринимателями, крупными компаниями и даже странами. Данный инструмент приумножения капиталовложений используется всеми субъектами экономической деятельности. Основным критерием использования коротких вложений является обладание свободными денежными средствами.

Классификация

Краткосрочные инвестиции классифицируются по ряду критериев. Чаще всего подобные вложения делятся по признаку материальности и бывают:

• Реальными, связанными с покупкой материального актива. К примеру, сделка с недвижимостью или покупка слитка золота. Подобные вложения на короткие сроки эффективны лишь тогда, когда ожидается бурный рост стоимости в определённой сфере;
• Финансовыми, направленными на приобретение нематериальных активов. Например, размещение денежных средств в банке, паевом фонде, микрофинансовой организации, а также приобретение акций на фондовых рынках.

Краткосрочные вложения также делятся по другому принципу:

1. Степени рискованности.
2. Срокам вложения.
3. Уровню ликвидности используемого инструмента.

Куда инвестировать средства

Специалисты советуют инвестировать в материалы и сырьё, так как считают такие вложения наименее рисковыми и обязательно окупаемыми. Кроме этого, следует акцентировать внимание на следующих видах коротких инвестиций:

Вариант вложения	Описание
В акции	Необходимо выбрать фирму, которая имеет уверенное положение на рынке. Следует проанализировать её рентабельность и уточнить перспективу роста ценных бумаг. Чтобы не остаться в убытке, нужно хорошо ориентироваться на финансовом рынке. Новички могут обратиться к услугам специалистов, которые за определённую плату помогут в выборе компании, и будут сопровождать все сделки
В драгоценные металлы	В любое время люди вкладывали деньги в золото и серебро, что актуально и сегодня. Следует учитывать, что приобретение драгоценных металлов не принесёт большой прибыли. Но основное достоинство таких вложений – минимальный риск, так как драгметаллы хотя и медленно, но растут в цене
В приобретение ценных бумаг	В наше время многие предприниматели обладают новыми идеями по развитию бизнеса и предлагают вкладчикам инвестировать средства в их проект. Прежде чем решиться на это, инвестору необходимо всё хорошо продумать и рассчитать, так как вероятность рисков достаточно высока
В правительственные ценные бумаги	Государство реализует казначейские облигации, которые в дальнейшем можно продать. Данный вариант отличается минимальными рисками и минимальным доходом
В паевой фонд	Оформляется заявка на выкуп пая, после чего приобретается часть имущественного паевого фонда конкретной компании. Прибыль компании делят все пайщики. Деньги можно получить уже через месяц после вложения

Кроме того, для краткосрочных вложений подходят следующие направления:

• Криптовалюта;
• Срочные депозиты;
• Краудинвестинг;
• ПАММ-счёт;
• Хайп-проект;
• Трейдерская платформа.

Все направления отличает потенциальный объём дохода, риски и сложность входа. Опытный инвестор перед тем, как вкладывать деньги, тщательно оценивает каждый метод. Лишь после внимательного изучения можно сделать вывод, что в особенности касается новичков, которые хотят достичь положительных результатов.

Краткосрочное инвестирование в интернете

Интернет глубоко проник в жизнь людей. Именно при помощи всемирной сети многие получают свой первый доход. Сейчас можно накопить состояние, делая короткие инвестиции в интернете. Самые популярные способы:

1. Рынок Форекс. Инвестировать на нём легко, а вот заработать непросто. Смысл подобных инвестиций заключается в следующем: нужно выбрать валютную пару, к примеру, канадский доллар и евро, и удачно приобрести один вид валюты, а затем выгодно обменять на другой. Валютный курс зависит от множества причин, и спрогнозировать динамику курса можно пользуясь своим аналитическим мышлением и сложными программами. Риски достаточно высокие, а новичкам придётся рассчитывать только на собственную интуицию и удачу. Не следует заниматься подобной деятельностью без предварительной подготовки.
2. ПАММ-счета. Это тоже рынок Форекс с той разницей, что инвестор не сам осуществляет сделку, а доверяет это профессиональному брокеру. Брокер суммирует собственные средства и инвестиции вкладчика и открывает сделку. В случае неудачи оба проигрывают, а если сделка прошла удачно, брокер отдаёт деньги инвестору и забирает свои.
3. HYIP-проекты. Являются яркими представителями валютной пирамиды. Инвесторам предлагается вложить какую-либо сумму под большой процент (до 50% в день). Таким способом заработать возможно, но очень рискованно. Такие компании существуют от одного дня до нескольких месяцев. Чем раньше человек станет в ней участвовать, тем вероятнее, что он получит обратно свои деньги.

Советы для начинающих инвесторов

Все опытные инвесторы в начале своей деятельности ошибались. Сейчас они анализируют свои промахи и охотно делятся опытом. Учитывая их советы, были составлены рекомендации для новичков в инвестировании, которых нужно стараться придерживаться:

• Набираться практического опыта на небольших счетах;
• Развивать интуицию;
• Регулярно изучать новости финансовых рынков;
• Вникать в деятельность новых компаний, возникающих в других государствах;
• Постоянно развиваться, искать новые идеи развития бизнеса;
• Распределять средства, которые следует вкладывать более чем в 2 актива. Диверсификация вложений способствует получению большой прибыли;
• Перед инвестированием необходимо оценивать финансовый приоритет с размером сбережений;
• Вкладывать только собственные средства. Если для инвестиций брать кредит, они могут быть не эффективны. У заёмщика появится долговое обязательство (пассив), требующий регулярных выплат. Капиталовложения при этом будут потеряны и дальнейшие инвестиции будут невозможны.

Преимущества и недостатки

Краткосрочные вложения имеют свои преимущества, которые повышают привлекательность этого способа получения дохода. Существуют и недостатки, которые заставляют вкладчиков выбирать долгосрочное инвестирование. Преимущества и недостатки краткосрочных инвестиций:

Преимущества	Недостатки
Низкий порог входа. Существуют способы, которые предполагают минимальную сумму стартового капитала от 5 т.р.	Высокая степень рисков, которые необходимо предугадывать, чтобы получить прибыль
Широкий выбор способов умножения капиталовложений	Небольшой уровень доходности при относительной безопасности схем
Высокая ликвидность активов. Все способы (кроме банковских вкладов) быстро погашаются	Для того, чтобы успешно размещать капитал, нужно обладать специальными знаниями
Быстрое получение прибыли. Можно получить доход уже через сутки
Можно инвестировать одновременно в несколько активов. Это благоприятно для диверсификации портфеля вкладчика и снижает уровень риска	Существует сильная зависимость от политической ситуации в государстве
Является отличным источником получения прибыли в периоды финансовой и экономической нестабильности, когда инвесторы перестают доверять долгосрочным проектам

ТОП-5 лучших направлений для краткосрочных инвестиций

В период экономического и кредитного кризиса аналитики оказались в затруднительном положении. Краткосрочные прогнозы стало практически невозможно сделать. Однако сейчас, когда кризис «ослабляет хватку», перспективные направления для краткосрочных инвестиций появились.

После наступления кредитного кризиса рост на многих рынках значительно замедлился. Однако направления для выгодного вложения средств остались такими, как и предполагали аналитики около года назад. К примеру, Филиппины, Бразилия, Таиланд, Тунис и Латинская Америка.

Однако некоторые инвесторы сильно не рассчитали с вложениями в рынки, казалось бы, гарантирующие значительную прибыль. Взять хотя бы Болгарию. В преддверии вступления Болгарии в ЕС в 2003 году и после того как международные инвесторы всерьез заинтересовались этой страной, цены на местную недвижимость росли в среднем на 30% в год. Проблемы начались в 2008-м, когда множество владельцев болгарской недвижимости, купивших ее в спекулятивных целях, одновременно решили ее продать. Естественно, рынок переполнился предложениями и цены стали падать.

Эстония, где цены значительно просели из-за экономического кризиса, также является хорошей иллюстрацией не оправдавшихся прогнозов. Хотя Дубай – даже более удачный пример: множество игроков рынка были им же и «обыграны», в итоге оставшись ни с чем.

Большое количество неоправдавшихся краткосрочных прогнозов заставляет аналитиков осторожничать и не спешить со своими рекомендациями. Однако есть определенные рынки, выгода от вложений в которые настолько очевидна, что не составить список пяти лучших направлений для краткосрочных инвестиций было просто невозможно.

1. Отчужденная недвижимость во Флориде (США)

Кто-то может осудить обогащение на несчастье других. Но отчужденная недвижимость, вне зависимости от того, сможет ли банк ее продать или нет, уже никогда не вернется к прежним владельцам. Так что инвесторам не стоит быть слишком сентиментальными. Прибыль есть прибыль.

Флорида всегда пользовалась популярностью у международных инвесторов, однако в последние годы местная недвижимость очень подорожала и стала недоступна большинству покупателей. Но этому американскому штату «крепко досталось» от кризиса на рынке недвижимости США, и на данный момент здесь на продажу выставлены тысячи отчужденных объектов. Естественно,они продаются гораздо ниже своей рыночной стоимости и скидки порой достигают 50%.

Шикарные виллы и коттеджи с тремя, четырьмя или пятью спальнями и огромными бассейнами, своеобразные «дома мечты», теперь стали доступны широкому кругу покупателей. При покупке жилья с 50%-ной скидкой у инвестора возникает один вполне естественный вопрос: вернется ли стоимость их недвижимости на докризисный уровень. В случае с Флоридой, однозначный ответ – «да».

Когда кризис уже наверняка подойдет к концу, международные инвесторы в недвижимость вернуться на флоридский рынок, да и местные жители станут активнее покупать жилье.

Конечно, после оздоровления рынка на восстановление стоимости недвижимости потребуется определенное время. Однако через два-три года вы уже сможете перепродать свой объект с 20-30% прибылью. Возможно, сроки будут меньше, а прибыль – больше. Все зависит от расположения и типа объекта.

2. Отчужденная недвижимость в Испании

Здесь ситуация практически такая же, как и во Флориде: скидки на испанскую недвижимость, отчужденную за невыплату ипотечного кредита, достигают 50% от ее рыночной стоимости.

Однако, в отличие от Флориды, в Испании возвращение стоимости недвижимости на докризисный уровень под вопросом. В последнее время застройка здесь велась ошеломительными темпами: во время «бума» в Испании строилось больше недвижимости, чем в Италии, Великобритании и Германии вместе взятых. Естественно, такие темпы привели к настолько серьезному переизбытку предложения, что в течение еще многих лет местный рынок будет перенасыщен.

Инвесторам необходимо четко понимать, кто заинтересуется их собственностью, когда настанет время ее продавать, и исходя из этого прорабатывать свою стратегию. Если вы ориентируетесь на зарубежных покупателей, то не стоит приобретать объекты в регионах с плотной застройкой. Ведь никому не понравиться лежать на пляже в толпе народа и не иметь возможности увидеть побережье из своего дома для отдыха из-за множества торчащих тут и там пляжных зонтиков.

Стоит, однако, выделить и позитивные факторы: Испания остается одной из наиболее популярных стран среди покупателей зарубежной недвижимости. За последние месяцы несколько крупных тематических интернет-порталов выделили Испанию в качестве одного из наиболее перспективных направлений для инвестиций. Так что при грамотном подходе к выбору объекта уже через два-четыре года вы сможете продать свою недвижимость с 30%-ной прибылью.

3. Отчужденная недвижимость в Великобритании

Так же как в США и Испании, из-за кризиса в Великобритании были отчуждены тысячи объектов недвижимости. Теперь у иностранных инвесторов появился реальный шанс выгодно приобрести объекты, стоимость которых практически гарантированно вернется на докризисный уровень. Это означает, что через пять лет вы сможете перепродать свой объект в Великобритании с 30-50% выгодой.

4. Элитная недвижимость на стадии строительства в развивающихся городах мира

Недвижимость на стадии строительства, в особенности на развивающихся рынках, продается по сниженным ценам из-за того, что при покупке строящегося объекта всегда существуют определенные риски. После окончания работ цена недвижимости мгновенно возрастает, и уже через несколько недель инвесторы вроде бы могут выгодно перепродать свой объект. На этом и «погорели» покупатели дубайской недвижимости: некоторые проекты, в которые они вложили деньги в надежде на быструю прибыль от перепродажи, попросту оказались замороженными.

Если вы готовы провести тщательное исследование рынка и не боитесь вкладывать свои деньги в недвижимость дальних стран, обратите свое внимание на такой тип инвестиций – он может сулить значительную прибыль в краткосрочной перспективе.

Для того чтобы обезопасить себя от возможных проблем, прежде чем оформлять покупку, вам стоит несколько раз приехать в страну, изучить историю деятельности девелопера, выяснить, не финансируется ли строительство проекта доходами от продаж других таких же объектов. Также необходимо удостовериться в том, у застройщика есть все необходимые документы и разрешения на строительство.

Покупка эксклюзивной строящейся недвижимости, к примеру пентхауса на берегу моря или океана, в таком городе, как Куала-Лумпур, Рио-де-Жанейро или Панама-Сити, сулит гарантированную прибыль в краткосрочной перспективе. Стоимость недвижимости возрастет сразу по окончании строительства и будет продолжать расти с развитием города.

5. Элитная строящаяся недвижимость на популярных курортах

Многие инвесторы потеряли деньги, вложенные именно в подобную недвижимость, и некоторым наверняка покажется странным то, что строящаяся курортная недвижимость была включена в наш список. При ее приобретении действительно присутствуют определенные риски. Дело в том, что когда наступает время перепродавать, инвесторы начинают зависеть от иностранных покупателей, активность которых всегда ощутимо падает во время кризисов.

Однако кто не рискует, тот не пьет шампанского: если вы вложите свои деньги в строящуюся элитную недвижимость на развивающемся рынке, вы приобретете уникальный объект по предельно низкой цене. Когда его строительство подойдет к концу, вы станете собственником шикарной недвижимости на эксклюзивном курорте. Приобретая элитное жилье сейчас, вы сможете примерно через пять лет перепродать его зарубежному покупателю за сумму в два раза превышающую стоимость покупки.

Автор: Liam Bailey (портал OverseasPropertyMall)

Перевод: Николай Стрельников

Условия цитирования материалов Prian.ru

Как перейти от инвестирования к краткосрочной торговле внутри дня

Основные моменты:

Существуют многочисленные стратегии трейдинга, но все они могут быть объединены в две большие группы, два принципиально разных направления торговли — долгосрочные инвестиции или трейдинг. В условиях начавшегося кризиса долгосрочные сделки становятся слишком рискованными и возрастает интерес к внутридневной (краткосрочной) торговле. 

Это непросто психологически и технически, поскольку оба вида трейдинга отличаются противоположными подходами к деятельности на финансовых рынках. Но все возможно, если учесть некоторые нюансы и действовать поэтапно.

Особенности внутридневной торговли на бирже

Дей-трейдинг — это открытие и закрытие позиций в течение одной торговой сессии — открытые сделки на следующий день не переносятся. Инвесторы, напротив, держат открытыми позиции многие месяцы и годы.

Сущность краткосрочной торговли на фондовом рынке сводится к тому, чтобы в течение дня заработать на небольших перемещениях цены. Для скальпера это может быть 5-10 пунктов, для позиционного трейдера — от нескольких десятков до нескольких сотен пунктов.

Для инвесторов, привыкших «пересиживать» просадку во время коррекций и видеть цель в значительном изменении цены, возникает проблема психологической перестройки стратегической цели и тактики. В краткосрочной сделке цель гораздо ближе, и можно защититься коротким стопом. Дей трейдинг требует более быстрой реакции на любое рыночное изменение — все это нарабатывается с опытом. 

Для результативной торговли внутри дня понадобятся:

• стратегия с выработанным торговым алгоритмом;
• навыки технического анализа;

• навыки аналитического мышления;
• желание совершенствовать и шлифовать стратегию;
• огромный запас терпения и умение владеть своими эмоциями.

Дей трейдинг имеет свои особенности. При нем фокус смещается с фундаментального анализа на технический. Активы используются практически те же, только выбирать надо самые высоколиквидные. Кардинально меняются сроки сделок и размер прибыли с каждой сделки, как правило, это суммы небольшие, поэтому здесь важны количество и качество сделок.

Стратегии дневной торговли

Среди большого разнообразия краткосрочных стратегий, можно выделить особой строкой  — скальпинг и торговлю на новостях. Их очень любят трейдеры на рынке на рынке forex и те, кто торгует фьючерсами на индексы на фондовом рынке. Но данные виды торговли считаются особенно рискованными.

Скальперы “ловят” минимальные движения цены — 5 пунктов, 10 пунктов. За день они совершают огромное количество сделок. Такой стиль требует постоянного внимания и большой психологической нагрузки.

Трейдинг на новостях основан на сильной волатильности рынка во время публикации важных экономических новостей. Трейдеры прогнозируют направление ценового движения инструмента, по которому выходит новость и выставляют ордера в направлении ожидаемого движения. Это движение бывает таким мощным и стремительным, что сносит стопы и выбивает участников с огромными убытками. Основным источником информации для данной стратегии является календарь экономических новостей.    

Есть и другие стратегии, они эффективны и менее рискованны, являются классикой краткосрочного трейдинга — торговля по графическим фигурам, Price Action или торговля по уровням.

Преимущества и недостатки дей-трейдинга

Для любого краткосрочного трейдера очень важно правильно определить точку входа в рынок, так как это позволит минимизировать риск в сделке. Инвестор в таком “ювелирном” мастерстве не нуждается.Он мыслит более крупными категориями.

Торговля внутри дня требует контроля над эмоциями — злейшими врагами дейтрейдера. Требуется здравый смысл и выдержка, чтобы не присоединиться к “толпе”, когда цена просто летит, и кажется, что это будет продолжаться бесконечно. Но по закону подлости, как только трейдер отправляет заявку, цена разворачивается и оказывается, что это был пик. Входить на максимуме — большая глупость и все это знают, но эмоции не дают времени оценить ситуацию.

Долгосрочный инвестор избавлен от таких испытаний.

Однако краткосрочный трейдер не испытывает стресса во время длительных просадок в момент коррекционных движений инструмента и может выйти из сделки, как только цена развернулась.

Он может использовать этот разворот, чтобы открыть короткую продажу и забрать прибыль с рынка.

Плюсы	Минусы
При внутридневном трейдинге легче контролировать риски	Высокий темп, который требует много выдержки, собранности и самоконтроля
От краткосрочных сделок прибыль фиксируется относительно небольшая, но сделки совершаются чаще, что в сумме дает приличный доход.	В силу большого количества сделок за день набегает высокая сумма комиссионных.
Отсутствуют существенные разрывы в ценовом графике	Постоянная концентрация внимания и быстрая реакция на любое изменение рынка — это большая физическая и психологическая нагрузка.
Результат торговли трейдер видит быстро.	Ситуация часто требует быстрой реакции и принятие решения.
Краткосрочная торговля возможна с небольшим депозитом.	Большое количество сделок в день требует много сил и трудозатрат.

Советы по внутридневной торговле для новичков

• С самого начала определите лимиты потерь на день, неделю или месяц.
• Не торгуйте, когда есть серия убыточных сделок — сделайте перерыв на несколько дней и проанализируйте торговлю.
• Старайтесь торговать в одно и то же время — это будет вас дисциплинировать и вырабатывать определенный режим.
• Ограничьте себе количество трейдов на один день.
• Формулируйте цели торговли так, чтобы они были реальными и достижимыми.
• Чтобы неожиданные движения цены не уничтожили под ноль ваш депозит, строго контролируйте риски, соблюдайте принципы мани-менеджмента. 
• Выбирайте ликвидные рынки и инструменты.
• Тщательно исследуйте списки ценных бумаг, за которыми наблюдают органы регулирования, ведь есть судебные иски против эмитентов.
• Ставьте стопы и тейк-профиты. Фиксируйте прибыль, если цели достигнуты. Не допускайте, чтобы вас погубили страх или жадность.
• Не пытайтесь бороться с рынком — ни один самый сложный анализ не в состоянии наверняка предсказать, куда двинется рынок
• Помните, что здесь вы уже не инвестор — покупайте и торгуйте акциями в расчете на краткосрочную перспективу. Лучше маленькая прибыль, чем громадный убыток.
• Начинайте с небольших сумм.
• Пропишите алгоритм — свои пошаговые действия. Когда сесть за комп, когда встать, какие инструменты мониторить, на какие не смотреть. Во время торговли будет не до анализа, поэтому все по максимуму выгрузите на шпаргалку и держите ее перед глазами.
• Не торгуйте, когда вам плохо морально или физически. В голову, забитую проблемами, нормальные здравые решения не приходят.
• Не спешите вложить в торговлю деньги заемные, кредитные или последние. Без комментариев.
• Ежедневно ведите статистику. У вас будут данные для объективного анализа и разбора сделанных ошибок. По цифрам легко отследить все: в какие дни вы торгуете эффективнее, какие инструменты дают больше прибыли конкретно вам, как вы входите в сделку, которая потом оказывается удачной. Ничья чужая методика не будет эффективнее, чем ваша собственная после ее доработки.

Почему в условиях кризиса инвестору выгодно переориентироваться на внутридневную торговлю на бирже?

Во время кризиса 2020 года крупные фонды с огромными капиталами способны выдержать большую просадку за счет того, что у них есть возможности и ресурсы купить сильно упавшие в цене акции дорогих компаний. Подобные долгосрочные вложения для частного инвестора — слишком большой риск. Именно поэтому краткосрочные сделки способны стать прибыльным инструментом для частного инвестора.

Ради этого стоит перестроиться психологически — стиль и техника торговли внутри дня будут абсолютно противоположными долгосрочному инвестированию.

Выводы о том, как торговать внутри дня

Если данная статья убедила вас начать движение в сторону внутридневной торговли, пока не спешите выбирать, на какой из финансовых рынков идти. Тем более, что у каждого есть свои преимущества и недостатки.

Американский рынок наиболее ликвидный — здесь можно найти инструменты торговли даже трейдеру с небольшим капиталом, но доходность инструментов гораздо выше, чем на других рынках. Для регистрации требуется значительный стартовый капитал. Открытие счета у американского брокера потребует определенных усилий. 

Преимущества Форекса — минимальный депозит (от 100 долларов США) и простота открытия счета.

Российский рынок динамично развивается и требует менее значительных капиталов. Но инструментов здесь меньше.   

Чтобы создать эффективную стратегию краткосрочной торговли, потребуются знания и понимание рынка. Получить их Вы можете на Дистанционном Курсе “Трейдинг от А до Я за 60 дней” — в нем собран весь накопленный опыт Александра Герчика, а это более 20 лет.

Результаты в трейдинге индивидуальны и зависят от опыта и личной дисциплины. Улучшить свои навыки и дисциплину можно на нашем Дистанционном Курсе: «Трейдинг от А до Я за 60 дней»

Подписывайся на рассылку!

которую можно будет настраивать из личного кабинета

Краткосрочные инвестиции — Корпоративные финансы | CFA Уровень 1

Всякий раз, когда у компании есть избыточные средства, т. Е. Средства, которые не требуются для выполнения повседневных операций, она может выбрать краткосрочное инвестирование этих средств с целью получения дополнительных средств.

Эти краткосрочные инвестиции обычно состоят из инвестиций в ценные бумаги, которые являются очень ликвидными, не очень рискованными и имеют короткие сроки погашения, и могут включать краткосрочные государственные ценные бумаги США, операции репо, коммерческие бумаги и краткосрочные банковские CD.

Расчет доходности краткосрочных инвестиций

Доходность инвестиции — это фактическая прибыль от инвестиции, если она удерживается до погашения.

Три показателя доходности, которые часто цитируются, — это доходность денежного рынка, доходность эквивалента облигаций и доходность на основе дисконта.

$$ \ text {Доходность денежного рынка} = \ left (\ cfrac {\ text {Номинальная стоимость} — \ text {Закупочная цена}} {\ text {Закупочная цена}} \ right) \ left (\ cfrac {360} {\ text {Количество дней до погашения}} \ right) $$

$$ \ text {Эквивалент доходности по облигациям} = \ left (\ cfrac {\ text {Номинальная стоимость} — \ text {Закупочная цена}} {\ text {Закупочная цена}} \ right) \ left (\ cfrac {365} {\ text {Количество дней до погашения}} \ right) $$

$$ \ text {Доходность на основе скидки} = \ left (\ cfrac {\ text {Номинальная стоимость} — \ text {Цена покупки}} {\ text {Номинальная стоимость}} \ right) \ left (\ cfrac {360} {\ text {Количество дней до погашения}} \ right) $$

Важные моменты, на которые следует обратить внимание при этой урожайности:

• И доходность денежного рынка, и доходность эквивалента облигаций используют цену покупки в качестве основы для расчета доходности, т.е.е., покупная цена находится в знаменателе уравнения, в то время как доходность на основе дисконта использует в качестве основы номинальную стоимость .
• Доходность денежного рынка и доходность на основе дисконта рассчитываются в годовом исчислении с использованием отношения 360 к количеству дней до погашения, тогда как доходность эквивалента облигаций рассчитывается в годовом выражении с использованием отношения 365 к количеству дней до погашения.
• Для ценных бумаг с дисконтом, то есть ценных бумаг, таких как казначейские векселя и банковские акцепты, которые выпускаются с дисконтом, цена покупки = номинальная стоимость — [(ставка дисконтирования) (период, оставшийся до погашения, в годах) (номинальная стоимость)].
• Для процентных ценных бумаг, в которых инвестор выплачивает номинальную сумму авансом и получает ее обратно плюс проценты в качестве выручки, цена покупки представляет собой номинальную сумму, а выручка = номинальная стоимость + [(процентная ставка) (период, оставшийся до погашения, в годах) (Номинальная стоимость)].

Пример: краткосрочные инвестиции доходность

ГКО на сумму 1 000 000 долларов США на 91 день продается по ставке дисконтирования 8,34%. Рассчитайте доходность на денежном рынке и доходность в эквиваленте облигаций.

Решение

Сначала мы должны вычислить закупочную цену.

Цена покупки = 1 000 000 долларов США — [(0,0834) (91/360) (1 000 000 долларов США)] = 978 918,33 долларов США

Следовательно, доходность денежного рынка = [(1 000 000–978 918,33 долл. США) / 978 918,33 долл. США] x [360/91] = 8,52%

И доходность в эквиваленте облигаций = [(1 000 000–978 918,33 долл. США) / 978 918,33 долл. США] x [365/91] = 8,64%

Сравнение доходности портфеля со стандартным эталоном

Инвесторы ожидают получить прибыль от своих инвестиций, которая удовлетворительно компенсирует им предпринимаемые риски.Чтобы определить, являются ли полученные доходы удовлетворительными, их обычно сравнивают со стандартными контрольными показателями. Выбранный эталонный показатель зависит от типа инвестиционной стратегии, которую преследуют.

Обычно существует два типа инвестиционных стратегий — пассивные стратегии и активные стратегии. Пассивные стратегии следует отслеживать на регулярной основе, а доходность инвестиций сравнивать со стандартным эталоном, таким как казначейские векселя с сопоставимым сроком погашения. Активные стратегии должны иметь более частый мониторинг.Учитывая, что в активные стратегии обычно включается больше инвестиционных вариантов, их инвестиционную доходность следует сравнивать с портфелем, имеющим аналогичные инвестиционные характеристики, то есть по срокам погашения, типу активов и т. Д.

Оценка руководящих принципов краткосрочной инвестиционной политики

Компании должны принять официальные письменные правила / инструкции, определяющие объем инвестиций компании. Чтобы быть эффективными, они не должны быть слишком длинными и должны содержать простые, понятные и понятные правила.Каждая компания должна адаптировать свою инвестиционную политику / руководство к своим конкретным обстоятельствам. Тем не менее, есть основные элементы, которые следует включать в любую инвестиционную политику / руководство. К ним относятся:

• Цель : указывает, почему существует портфель, а также предоставляет общие атрибуты портфеля.
• Полномочия : Указывает, какие руководители и менеджеры имеют право принимать важные решения, которые могут существенно повлиять на доходность портфеля
• Ограничения и / или ограничения : Здесь приводится общий список инвестиций, которые могут быть включены в портфель.
• Качество : Это ссылка на приемлемые кредитные рейтинги, полученные от крупных рейтинговых агентств.
• Прочие позиции : Это может включать другую полезную информацию, такую ​​как заявление о том, что инвестиционные менеджеры должны предоставлять регулярные отчеты о доходности портфеля.

Хорошо составленная инвестиционная политика / руководство должно как минимум включать вышеупомянутые компоненты.

Вопрос

Какова доходность в эквиваленте облигации для 91-дневного казначейского векселя США, цена которого составляет 97 150 долларов за 100 000 долларов США?

А.7,36%

Б. 8,24%

В. 11,77%

Решение

Правильный ответ — C.

Доходность эквивалента облигации = [(100 000–97 150 долларов США) / 97 150 долларов США] x 365/91 = 11,77%

Чтение 35 LOS 35e:

Рассчитывать и интерпретировать сопоставимую доходность по различным ценным бумагам, сравнивать доходность портфеля со стандартным эталоном и оценивать руководящие принципы краткосрочной инвестиционной политики компании

лучших акций для покупки в Индии для долгосрочных инвестиций

На основании нашего отчета, опубликованного в марте 2018 года, мы рекомендуем следующие 10 лучших акций для долгосрочной покупки.Для полного отчета нажмите здесь

Название компании	Текущая рыночная цена	Целевая цена
Adani Ports & Special Economic Zone Ltd	362	474
Aurobindo Pharma Ltd	552	826
Bharti Airtel Ltd	413	573
Hindalco Industries Ltd	206	310
Indiabulls Housing Finance Ltd	1200	1561
Indian Oil Corp Ltd	169	247
Государственный банк Индии SBIN	235	360
Тата Моторс Лтд	331	479
Tata Steel Ltd	567	835
ООО «ЮПЛ»	705	1003

Нажмите здесь, чтобы узнать, какие акции лучше всего покупать в Индии для долгосрочных инвестиций — (обновлено по состоянию на июль 2019 г.)

Индия занимает второе место в мире по численности населения.Несмотря на это, на фондовом рынке участвует лишь небольшая часть населения, из которых очень немногие являются активными инвесторами. В индийском обществе широко распространена стигма, которая связывает инвестиции в фондовый рынок со ставками. Однако это неправда, поскольку вложения на фондовый рынок — это скорее расчетные инвестиционные решения.

При входе на фондовый рынок большинство инвесторов не уверены в выборе акций и исходят из уст в уста или предвзято относятся к известным названиям компаний. Кроме того, из-за незначительных колебаний рынка некоторые преждевременно прекращают инвестиции, не учитывая долгосрочные выгоды и долгосрочные цели, которые необходимо достичь.Такая практика часто приводит к низкой или нулевой отдаче, что еще больше усиливает вышеупомянутую стигму.

Для получения наилучших долгосрочных инвестиций инвестор должен провести базовое исследование акций, оценить определенные показатели, сосредоточиться на общих инвестиционных стратегиях, рассмотреть долгосрочные цели и проявить терпение.

Вот краткий обзор долгосрочной прибыли, получаемой с помощью различных инструментов:

Основные принципы

Хотя несколько источников содержат отчет об исследовании высочайшего качества; как инвестор, нужно всегда изучать основные принципы работы с акциями.Чтобы решить, какие акции лучше всего подходят для долгосрочного инвестирования, необходимо изучить различные факторы. Эти факторы позволяют судить о финансовом состоянии компании и стоимости акций по сравнению с их реальной стоимостью.

Ниже приведены некоторые ключевые индикаторы, которые необходимо тщательно изучить, чтобы определить истинную стоимость акций, прежде чем инвестировать в них:

Дивиденды

Регулярность выплаты дивидендов компании и их стабильный рост отражает уверенность в прибылях компании.Он также воспроизводит финансовую стабильность, показывая текущую и нераспределенную прибыль. Хотя разные люди и организации придерживаются разного мнения по этому поводу, анализ результатов компании за 5-20 лет может дать справедливую картину регулярности выплаты дивидендов.

Коэффициент P / E

P / E Ratio означает соотношение цены и прибыли, которое является лакмусовой бумажкой для проверки того, переоценена или недооценена акция. Коэффициент P / E рассчитывается по следующей формуле:

.

Текущая рыночная цена акций / прибыль на акцию

Более высокий коэффициент P / E обычно отражает готовность инвесторов платить больше.Тем не менее, более высокий коэффициент P / E также указывает на переоценку акций и вероятность отката в ближайшем будущем. С другой стороны, более низкий коэффициент P / E означает, что акция имеет привлекательную стоимость, поскольку рынок подтолкнул ее ниже ее фактической стоимости. Тем не менее, рекомендуется сравнить коэффициент P / E компании с отраслью в целом, чтобы проверить, дешевый он или завышенный.

Прибыль

Проверка прошлой прибыли и прогнозов компании на будущее может помочь в принятии решения, если это хорошая долгосрочная акция для покупки.Рекорд стабильной прибыли в течение многих лет, сопровождаемый сильным прогнозируемым сигналом прибыли при хорошей долгосрочной покупке. Обратите внимание, что снижение прогнозируемого дохода в будущем считается признаком слабости и может не подходить для того, чтобы быть лучшим вариантом для долгосрочного инвестирования.

Оценка

Даже если компания имеет хорошие показатели прибыли и дивидендов с совместимым коэффициентом P / E, она может оказаться не очень хорошей долгосрочной покупкой из-за ее коэффициента долга. Иногда акция с более низким коэффициентом P / E может пойти дальше.Чтобы избежать таких запасов, всегда следует учитывать коэффициент долга компании и коэффициент текущей ликвидности. Коэффициент долга означает количество активов, финансируемых за счет долга. Это необходимо учитывать особенно во время экономических спадов; поскольку в такие периоды высокий уровень долга может вызвать финансовые проблемы в компании. Однако можно проверить, способна ли компания выполнять долговые обязательства с текущим коэффициентом ликвидности. Коэффициент текущей ликвидности в основном дает представление о способности компании расплачиваться по обязательствам своими активами.Коэффициент текущей ликвидности рассчитывается по следующей формуле:

Оборотные активы Общества / Оборотные обязательства Общества

Более высокий коэффициент текущей ликвидности означает большую ликвидность. Например, если коэффициент текущей ликвидности компании равен 5, это означает, что компания может выплатить в пять раз больше своих обязательств.

Долгосрочная прибыль

Хотя волатильность постоянно колеблется, долгосрочная доходность инвестиций неизменно надежна. В этом можно убедиться, используя исторические данные любых индексов.В следующей таблице представлена ​​общая прибыль Sensex за последнее десятилетие.

	CAGR за 10 лет	Доходность за 5 лет CAGR	Доходность за 1 год
Среднее значение	16,1%	17,4%	15,7%
Минимум	6,5%	0,0%	-55,6%
Максимум Станд.	23,1%	49,5%	111,5%
Отклонение	4,0%	11,4%	26,2%

Кроме того, выгоды от долгосрочных инвестиций не ограничиваются только хорошей доходностью, они также покрывают инфляцию и обеспечивают ценность прибыли. Это хорошо отражено в следующем графике, который показывает рост общей доходности Sensex по сравнению с инфляцией.

Заключение

Для долгосрочного инвестирования требуется больше, чем просто средства, инвестор должен выбрать правильную рекомендацию по исследованию, провести фундаментальную проверку, инвестировать и проявить терпение, чтобы дать время своим инвестициям для роста.

Источники:

Bloomberg, Внутренний анализ MOAMC. Данные на 31 октября 2013 г.

Исторические данные Sensex: март 1999 г. — март 2018 г.

Топ 13 ETF краткосрочных государственных облигаций

Это список всех ETF краткосрочных государственных облигаций, торгуемых в США, которые в настоящее время помечены базой данных ETF.Обратите внимание, что список может не содержать недавно выпущенных ETF. Если вы ищете более упрощенный способ просмотра и сравнения ETF, вы можете посетить наши категории ETFdb, в которых каждый ETF классифицируется по одной «наиболее подходящей» категории.

* Активы в тысячах долларов США.

Эта страница содержит историческую информацию о доходности для всех ETF краткосрочных государственных облигаций, перечисленных на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF.

В таблице ниже приведены данные о потоках средств для всех U.С. включил в список ETF краткосрочных государственных облигаций. Общий поток средств — это приток капитала в ETF за вычетом оттока капитала из ETF за определенный период времени.

Движение средств в миллионах долларов США.

Следующая таблица включает данные о расходах и другую описательную информацию для всех ETF краткосрочных государственных облигаций, перечисленных на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF. В дополнение к соотношению расходов и информации об эмитенте в этой таблице отображаются платформы, которые предлагают торговлю определенными ETF без комиссии.

Щелчок по любой из ссылок в таблице ниже предоставит дополнительную описательную и количественную информацию об ETF краткосрочных государственных облигаций.

В следующей таблице приведены оценки ESG и другая описательная информация для всех ETF краткосрочных государственных облигаций, перечисленных на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF. Легко просматривайте и оценивайте ETF, посетив наш раздел тем ответственного инвестирования, и найдите ETF, которые соответствуют различным экологическим, социальным и управленческим темам.

Эта страница содержит историческую информацию о дивидендах для всех краткосрочных государственных облигаций, котируемых на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF. Обратите внимание, что некоторые ETF могут не выплачивать дивиденды, и поэтому некоторая информация ниже может не иметь смысла.

В таблице ниже приведены основные данные о владении всеми ETF краткосрочных государственных облигаций, котирующихся в США, которые в настоящее время помечены базой данных ETF. В таблице ниже указано количество холдингов для каждого ETF и процент активов, которые составляют десять основных активов, если применимо.Для получения более подробной информации о владении любым ETF щелкните ссылку в правом столбце.

Следующая таблица включает определенную налоговую информацию для всех ETF краткосрочных государственных облигаций, перечисленных на биржах США, которые в настоящее время отслеживаются базой данных ETF, включая применимые краткосрочные и долгосрочные ставки прироста капитала и налоговую форму, в которой указаны прибыли или убытки для каждого из них. Будет сообщено об ETF.

Эта страница содержит определенную техническую информацию обо всех ETF на краткосрочные государственные облигации, которые перечислены на U.S. обменивается и отслеживается базой данных ETF. Обратите внимание, что таблица ниже включает только ограниченные технические индикаторы; щелкните ссылку «Просмотр» в крайнем правом столбце для каждого ETF, чтобы увидеть расширенное отображение технических характеристик продукта.

На этой странице представлены ссылки на различные аналитические материалы для всех ETF краткосрочных государственных облигаций, которые перечислены на биржах США и отслеживаются базой данных ETF. Ссылки в таблице ниже направят вас к различным аналитическим ресурсам для соответствующего ETF, включая рентгеновский снимок холдингов, официальный информационный бюллетень фонда или объективный отчет аналитика.

На этой странице представлены рейтинги ETFdb для всех ETF на краткосрочные государственные облигации, котирующихся на биржах США и отслеживаемых базой данных ETF. Рейтинги ETFdb представляют собой прозрачные количественные оценки ETF по сравнению с другими продуктами в той же категории ETFdb.com. Таким образом, следует отметить, что эта страница может включать ETF из нескольких категорий ETFdb.