Электронный деньги: Недопустимое название — e-xecutive.ru

Электронные деньги в России: современное состояние и проблемы развития | Бондаренко

Аннотация

Статья посвящена актуальным проблемам развития безналичных способов расчета с использованием электронных денег – как одной из стратегических задач современного экономически развитого государства. На современную экономическую науку сильное влияние оказывается процесс информатизации. Тенденция расширения контроля, влияние и распространение коммерции за счет информатизации общества привели к возникновению нового явления – информационной экономики. Информационная экономика вызывала к жизни новые экономические явления, которые в силу их новизны недостаточно изучены. К таким явлениям современной сетевой экономики можно отнести электронные деньги Актуальность и, на наш взгляд, своевременность данной научной работы, заключающееся в новизне данного безналичного способа оплаты, его перспективности и новаторстве в рамках безналичных способов расчетов. Авторы ставят своей целью – изучение проблем и перспектив развития электронных денег в Российской Федерации. В статье описаны теоретические основы функционирования электронных денег. Рассматриваются определения и классификации данного безналичного способа расчета, а  также принципы функционирования электронных денег, затронуты вопросы их исторического развития. Авторами проанализированы статистические данные по развитию электронных сервисов и каналов использования электронных денежных средств. Изучены особенности, преимущества и недостатки современного состояния рынка электронных денег. Сделан акцент на тот факт, что в современных условиях значительное число экономических субъектов осуществляют свою деятельность, как в реальной среде экономики, так и в рамках виртуальной среды, что способствует расширению способов их взаимодействия с клиентами посредством технических устройств персональных компьютеров, мобильных телефонов. В статье обозначены общие проблемы и тенденции развития платежей с использованием электронных денежных средств, проведено исследование по оценке современного состояния и перспектив развития электронных денег и сервисов, которое позволило подтвердить аналитические выкладки маркетинговых агентств по данной проблематике. Проведенное авторское интервьюирование позволило сделать выводы о разной степени известности об электронных деньгах, большинство респондентов отдает предпочтение другим способам безналичной оплаты, а именно картам и терминалам/банкоматам. Большинство респондентов планируют в дальнейшем пользоваться электронными деньгами, отрицательный опыт пользования электронными деньгами имеет лишь 2% опрошенных. Практическая значимость проведенного исследования состоит в выявлении перспектив развития электронных денег в Российской Федерации. Теоретической и информационной основой исследования послужили российских ученых по вопросам функционирования электронных денег, а также федеральный закон, и данные официальных сайтов организаций, специализирующихся в предметной области. В данной статье использовались и нашли свое применение общенаучные методы сбора данных, способы исследования и методики оценки их достоверности и достаточности: количественный, сравнительный, логический анализа и синтез.

Электронные деньги становятся серьезным конкурентом наличных

---

Только-только мы привыкли к существованию пластиковых карт, на которых есть хоть безналичные, но вполне реальные деньги, эксперты в один голос  прославляют электронные деньги, как один из видов удобного и безопасного безналичного расчета.

Более того, все больше людей в мире используют так называемые электронные кошельки не только для оплаты услуг и товаров в Интернет, а как ресурсы для хранения денег. Ведь по сути, электронный кошелек – это аналог банковского счета. С него деньги можно снять – «вывести», его можно пополнить, ну и как мы уже говорили выше, с него можно оплачивать товары и услуги,  или переводить средства на другие счета.

Однако,  между банковскими и цифровыми счетами есть существенные различия, например, для создания электронного кошелька пользователям достаточно зарегистрироваться на ресурсе электронной платежной системы без предоставления каких-либо документов, под любым именем. Главным гарантом вашей идентификации, а следовательно, и безопасности, будут как и в вашей электронной почте – логин и пароль,  Электронные кошельки, в отличие от банковских счетов бессрочны и  бесплатны.

Электронный (виртуальный)  кошелек физически — это система записи в базе данных на сервере информации о наличии средств и сумме средств, и способе авторизации, Чтобы использовать этот кошелек,  необходимо сначала перевести , т.е. по сути купить цифровые деньги. Способ введения  (покупки)  электронных денег на счет осуществятся,  как правило переводом, способом предусмотренным конкретной платежной системой. Кроме того, электронные деньги с виртуального счета мы всегда можем вывести из системы, т.е,  по сути,  обналичить. Здесь важная ремарка – как правило, обналичивание цифровых денег облагается неприятной для пользователя комиссией. Однако, сами платежные системы сейчас предлагают дополнительно бесплатные карточные  продукты для вывода денег. Конечно, пластиковая карточка предоставляется только в том случае, если при регистрации в платежной системе вы использовали свое настоящее имя, а не отделались псевдонимом.

Большинство электронных платежных систем обеспечивают своих пользователей интерфейсом (личным кабинетом)  для управления счетами. Однако, некоторые платежные системы требуют скачать и установить специальную прикладную программу на компьютер пользователя. В качестве дополнительной меры безопасности при авторизации, как правило, используются смс оповещения – подтверждения  на вашем мобильном  телефоне.

Наиболее популярные системы у российских пользователей следующие:

Российские: WebMoney Transfer, RuPay, «Яндекс. Деньги»
Американские или международные: E-Gold, Moneybookers, PayPal

Плюсы электронных платежных систем:
1. Оплата покупок и услуг без вашего физического присутствия. А значит отсутствие очередей и экономия времени.

2. Бесплатное содержание счета. Отсутствие абонентской платы за его пользование.
3. Сохранность средств. Даже если кошелек взломают, преодолев защиту, есть высокая вероятность того, что средства находящиеся там будут вам возвращены.
4. Неограниченный срок пользования виртуальным кошельком.

Недостатки виртуального кошелька.
1.Одним из самых очевидных недостатков можно назвать процесс вывода  или обналичивания средств – наличие комиссии.
2. Возможные  проблемы с восстановлением профиля в платежной системе
Если вы забудете пароль или потеряете данные от виртуального счета, восстановить их будет сложно.
3. Вопросы безопасности
Есть некоторая  вероятность, что электронный кошелек может быть взломан. Поэтому особое внимание следует уделить при регистрации выбору пароля и логинов.

Электронные деньги и платежные системы Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

Electronic money and payment systems Babayeva O. (Russian Federation)

Электронные деньги и платежные системы Бабаева О. Б. (Российская Федерация)

Бабаева Оксана Бегахмедовна /Babayeva Oksana — магистрант, кафедра финансов, денежного обращения и кредита,

Тюменский государственный университет, г. Тюмень

Аннотация: на протяжении многих тысячелетий суждения человека о материальных ценностях постоянно менялись. С каждым витком экономики люди изобретали все новые, еще более совершенные способы расчета. Начиная с примитивного бартера, человечество постепенно перешло на банкноты. Дальше последовали чеки, платежные поручения, до тех пор, пока не появились первые кредитные карточки. Это был прорыв в области экономики. Кредитки одновременно сочетали в себе удобство и безопасность расчета и хранения денег. Они также активно использовались для оплаты товаров в сети. Однако кредитки, так полезные в реальные жизни, оказались совершенно не приспособлены для сети. В связи с этим возникало множество проблем.

В эру информационных технологий совершенно закономерно наступила эпоха электронных платежных систем. Актуальность данной темы объясняется тем обстоятельством, что количество услуг и товаров, которые можно оплатить, используя электронные платежные системы и пластиковые карты, увеличивается с огромной скоростью. Это привело к появлению большого количества разнообразных систем платежей, некоторые из них уже не существуют, другие — набирают популярность.

Abstract: for many thousands of years of human judgments about material values were constantly changing. With each turn of the economy people are inventing new and more sophisticated methods of calculation. Since the primitive barter, humanity gradually passed on the bill. Then followed checks, money orders, as long as there were the first credit cards. It was a breakthrough in the field of economy. Credit cards simultaneously combines the convenience and safety of calculation and storage of money. They also actively used to pay for goods online. However, credit card, so useful in real life, proved unprepared for the network. In this regard, there are numerous problems.

In the era of information technology quite naturally an era of electronic payment systems. The re levance of this topic is because the amount of goods and services, which can be paid using the electronic payment systems and plastic cards increased at a tremendous speed. This led to the emergence of a large number of different payment systems, some of them no longer exist, the other — are gaining popularity.

Ключевые слова: электронные деньги, электронная платежная система, WebMoney, PayPal, «Яндекс Деньги», платежная система QIWI.

Keywords: electronic money, electronic payment system, WebMoney, PayPal, «Yandex Money», payment system QIWI.

Сегодня мы используем то, о чем еще лет тридцать или двадцать назад не могли даже помыслить, например, о существовании электронных денег, платежных электронных систем, социальных сетей мобильных телефонов.

Электронные деньги — это денежные обязательства организации, которая их выпустила (эмитента), находящиеся на электронных носителях в управлении пользователей.

Основные признаки электронных денег:

> осуществление эмиссии в электронном виде;

> хранение на электронных носителях;

> гарантии эмитента по их обеспечению обычными денежными средствами;

> признание их в качестве платежного средства не только эмитентом, а и рядом других организаций.

Для чёткого понимания того, что представляют собой электронные деньги, нужно отличать их от безналичной формы традиционных денежных средств (выпуск последних производят центральные банки различных стран, они же устанавливают правила их обращения).

Никакого отношения к электронным деньгам не имеют и кредитные карты, являющиеся лишь средством управления банковским счётом. Все операции при использовании карт производятся обычными деньгами, пусть и в безналичной форме [1, с. 194].

Идея электронных платёжных систем появилась в 80 -е годы ХХ века. Её основой послужили изобретения Дэвида Шаума, который основал в США компанию «DigiCash», основной задачей которой было внедрение технологий обращения электронных денег.

Замысел был довольно прост. В системе осуществляются операции с электронными монетами, представляющими собой файлы-обязательства эмитента с его электронной подписью. Предназначение подписи было аналогично предназначению элементов защиты бумажных купюр.

Для успешной работы данного платёжного инструмента необходима готовность организаций, продающих товары и оказывающих услуги, принимать в качестве оплаты электронные деньги. Это условие было обеспечено гарантиями эмитента по выплате сумм в реальной валюте в обмен на электронные монеты, введённые им в обращение.

В упрощённом виде схему функционирования системы можно представить следующим образом:

> Клиент переводит на счёт эмитента реальную валюту, получая взамен файл -банкноту (монету) на такую же сумму за вычетом комиссии. Этот файл подтверждает долговые обязательства эмитента перед его держателем.

> Электронными монетами клиент оплачивает товары и услуги в организациях, которые готовы их принимать.

> Последние возвращают эти файлы эмитенту, получая от него взамен реальные деньги.

При такой организации работы у каждой из сторон возникает выгода. Эмитент получает свою комиссию. Торгующие предприятия экономят на издержках, связанных с обращением наличности (хранение, инкассация, работа кассиров). Клиенты получают скидки, обусловленные снижением издержек у продавцов.

При наличии авторитетного эмитента электронные деньги не только не хуже традиционных, а обладают ещё и рядом преимуществ.

Преимущества электронных денег:

> Объединяемость и делимость. При осуществлении расчетов отсутствует потребность в сдаче.

> Компактность. Хранение не требует дополнительного места и специальных устройств механической защиты.

> Отсутствие нужды в пересчете и перевозке. Эта функция выполняется инструментами осуществления платежей и хранения электронных денег автоматически.

> Минимальные затраты на эмиссию. Нет необходимости в чеканке монет и печатании банкнот.

> Неограниченный срок службы из-за неподверженности износу.

Преимущества очевидны, но и без сложностей, как водится, не бывает.

Недостатки:

> Обращение электронных денег не регламентируется едиными законами, что повышает вероятность злоупотреблений и произвола.

> Необходимость наличия специальных инструментов осуществления платежей и хранения.

> За сравнительно малый срок эксплуатации не разработаны надёжные средства безопасности хранения и защиты электронных денег от подделок.

> Ограниченность применения вследствие неготовности всех продавцов принимать электронные платежи.

> Затруднительность конвертации средств одной электронной платёжной системы в другую.

> Отсутствие государственных гарантий, подтверждающих надежность эмитента и электронных денег как таковых.

Электронные деньги подразделяются всего на два вида:

> Фиатные. Электронные деньги, установленные и охраняемые государством, они обязательно представлены в виде государственных денег — валюты.

> Нефиатные. Негосударственные электронные деньги, обычно они представлены в виде мировых валют, таких как доллар, евро.

Обычно люди, проживающие в определенном государстве, заводят себе электронный кошелек с электронными фиатными деньгами. Если же у вас имеются нефиатные электронные деньги, вы можете их обменять на фиатные по курсу негосударственной платежной системы [2, с. 17].

Электронная платежная система (ЭПС) — это финансовый сервис, который обеспечивает оплату электронными деньгами за какую-либо услугу или товар между пользователями Интернета или между пользователем Интернета и сайтом, организацией. На сегодняшний день в Интернете существует около десяти таких платежных систем, каждая из которых отличается своими преимуществами. Давайте разберем некоторые из самых популярных систем:

WebMoney или по-простому Вебмани является одной из самых известных и распространенных платежных систем во всем мире. Почти каждый интернет-магазин принимает электронные деньги Web

Money. Всего Web Money имеет 7 кошельков, название каждого из которых начинается на буквы WM: WMR — рублевый кошелек; WMZ — долларовый кошелек; WME — кошелек с электронными деньгами, эквивалентными евро; WMU — кошелек с деньгами в гривнах; WMB — электронный кошелек с белорусскими рублями; WMG — «кошелек»с золотом; WMX — права на помещение записей в сеть bitcoin.org. Пользователь Интернета может открыть один или более кошельков, получив свой личный номер кошелька, называемый WMID и файлы ключей.

PayPal — крупная платежная система, позволяющая пользователям оплачивать покупки, осуществлять денежные переводы и многое другое. Как и Вебмани, Paypal используется во многих интернет-магазинах и большинством сайтов. PayPal предоставляет вам возможность выбрать один из 3 -х счетов: Personal, Premier, Business. Аккаунт Personal предназначен для личного использования. Аккаунт Premier следует зарегистрировать тем пользователям, кто осуществляет огромное количество операций. Business аккаунт — для бизнеса. Счет в PayPal непосредственно привязан к банковской карте типов VISA, MasterCard.

Яндекс Деньги — платежная система от компании Яндекс, предоставляющая возможность проводить операции над электронными деньгами, эквивалент которым — российский рубль. По сравнению с предыдущими системами управлять кошельком Яндекс Деньги можно прямо через браузер, не загружая никаких-либо дополнительных программ. Для того чтобы завести кошелек, вам необходимо лишь иметь аккаунт на Яндексе. В случае его отсутствия вам нужно будет его завести. Яндекс Деньгами можно расплачиваться в большинстве российских интернет -магазинов и наи сайтах. Как обещает компания, комиссия для пополнения счета вовсе отсутствует. Можно привязать Яндекс Деньги к существующей банковской карте или бесплатно заказать банковскую карту Яндекс Деньги.

Платежная система QIWI — самая «молодая»1 платежная система среди вышеперечисленных систем. QIWI позволяет оплачивать различные услуги, в том числе и коммунальные, мобильную связь. Используется всего в 22 странах мира. Каждая из стран предлагает пользователям оплатить услуги или осуществить покупку товара именно в стране. Пополнить кошелек можно любыми способами -терминалы, банки и др. Также можно заказать пластиковую карту QIWI Visa Plastic [3, с. 396].

Использование подобных денег от нефинансовых структур не обеспечено гарантиями со стороны государства. Однако малая стоимость транзакций делает электронные деньги привлекательным инструментом платежей в сети Internet. Электронные чеки являются аналогом обычных бумажных чеков. Это предписания плательщика своему банку перечислить деньги со своего счёта на счёт получателя платежа или выдать их предъявителю чека. Отличие от бумажных чеков состоит в том, что: во-первых, выписывая бумажный чек, плательщик ставит свою настоящую подпись, а в онлайновом варианте — подпись электронная; во-вторых, сами чеки выдаются в электронном виде.

Литература

1. Давыдова Л. В. Тенденции развития национальной денежной системы: теория и практика. / Л. В.

Давыдова, Н. В. Тулайков; Орл. регион. акад. го с. службы. — Орел, 2010. — 194 с.

2. Деньги в современной России [Текст]. / М. Тастевен. // Экономист. — 2011. — № 10. — С. 17-21.

3. Юровицкий В. Денежное обращение в эпоху перемен. — М.: ГроссМедиа Ферлаг, 2007. — 396 с.

Электронные деньги

Электронные деньги — это денежные обязательства эмитента в электронном виде, которые находятся на электронном носителе в распоряжении пользователя. Такие денежные обязательства соответствуют следующим трем критериям:

• Фиксируются и хранятся на электронном носителе.
• Выпускаются эмитентом при получении от иных лиц денежных средств в объёме не меньшем, чем эмитированная денежная стоимость.
• Принимаются, как средство платежа другими (помимо эмитента) организациями.

Российский закон «О национальной платежной системе» содержит следующее определение электронных денежных средств — это денежные средства, которые предварительно предоставлены одним лицом (лицом, предоставившим денежные средства) другому лицу, учитывающему информацию о размере предоставленных денежных средств без открытия банковского счета (обязанному лицу), для исполнения денежных обязательств лица, предоставившего денежные средства, перед третьими лицами и в отношении которых лицо, предоставившее денежные средства, имеет право передавать распоряжения исключительно с использованием электронных средств платежа. При этом не являются электронными денежными средствами денежные средства, полученные организациями, осуществляющими профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг, клиринговую деятельность и (или) деятельность по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами и осуществляющими учет информации о размере предоставленных денежных средств без открытия банковского счета в соответствии с законодательством, регулирующим деятельность указанных организаций.

Электронные деньги обычно разделяют на два типа: на базе смарт-карт (англ. card-based) и на базе сетей (англ. network-based). И первая, и вторая группа подразделяются на анонимные (неперсонифицированные) системы, в которых разрешается проводить операции без идентификации пользователя и не анонимные (персонифицированные) системы, требующие обязательной идентификации пользователя.

Следует также различать электронные фиатные деньги и электронные нефиатные деньги. Электронные фиатные деньги обязательно выражены в одной из государственных валют и являются разновидностью денежных единиц платежной системы одного из государств. Государство законами обязывает всех граждан принимать к оплате фиатные деньги. Соответственно, эмиссия, обращение и погашение электронных фиатных денег происходит по правилам национальных законодательств, центробанков или других государственных регуляторов. Электронные нефиатные деньги — являются электронными единицами стоимости негосударственных платежных систем. Соответственно, эмиссия, обращение и погашение (обмен на фиатные деньги) электронных нефиатных денег, происходят по правилам негосударственных платежных систем. Степень контроля и регулирования государственными органами таких платежных систем в разных странах сильно отличаются. Часто негосударственные платежные системы привязывают свои электронные нефиатные деньги к курсам мировых валют, однако государства никак не обеспечивают надежность и реальную ценность таких стоимостных единиц. Электронные нефиатные деньги являются разновидностью кредитных денег.

Одной из распространенных ошибок есть отнесение к электронным деньгам современных средств доступа к банковскому счету, а именно, традиционных банковских платежных карт (как микропроцессорных, так и с магнитной полосой), а также интернет-банкинга. В системах, которые осуществляют расчеты электронными деньгами, банковские счета используются только при вводе и выводе денег из системы. При этом используется консолидированный банковский счет эмитента электронных денег, а не карточные или текущие счета пользователей. При эмиссии электронных денег традиционные деньги зачисляются на консолидированный банковский счет эмитента. При предъявлении электронных денег для погашения традиционные деньги списываются с консолидированного банковского счета эмитента.

Ещё одной типичной ошибкой является отнесение к электронным деньгам предоплаченных одноцелевых карт, таких как: подарочная карта, топливная карта, телефонная карта и т. д. Использование такого платёжного инструмента не означает осуществления нового платежа. Реальный платёж осуществляется в момент покупки или пополнения такой карты. Её использование не порождает новых денежных потоков и является простым обменом информации о потребленных товарах или услугах.

Рубрика Электронные деньги

С 1 апреля 2016 г. действует новый порядок выставления и получения счетов-фактур в электронной форме по телекоммуникационным каналам связи с применением усиленной квалифицированной электронной подписи. Приказ Минфина России от 10 ноября 2015 г. № 174н.

Ныне действующий порядок выставления и получения счетов-фактур в электронном виде по телекоммуникационным каналам связи был утвержден приказом Минфина России от 25 апреля 2011 г. № 50н. Эти правила предусматривают использование в электронном документообороте счетов-фактур электронной цифровой подписи.

Однако как гласит пункт 3 статьи 19 Федерального закона 3 63-ФЗ в случаях, если федеральными законами и иными нормативными правовыми актами, вступившими в силу до 1 июля 2013 года, предусмотрено использование электронной цифровой подписи, используется усиленная квалифицированная электронная подпись, предусмотренная положениями упомянутого Федерального закона.

Новый порядок выставления и получения счетов-фактур, утвержденный приказом Минфина от 10 ноября 2015 г. № 174н (далее — Порядок), приводит правила электронного документооборота счетов-фактур в соответствие с требованиями федерального законодательства. Теперь Порядок прямо предусматривает, что счета-фактуры должны быть подписаны исключительно усиленной квалифицированной электронной подписью.

Таким же образом нужно будет заверять и другие документы (п. п. 2.5 – 2.20 Порядка):

• подтверждения оператора электронного документооборота;
• извещения о получении счета-фактуры;
• извещения о получении подтверждения оператора электронного документооборота;
• уведомления об уточнении счета-фактуры;
• извещения о получении уведомления об уточнении счета-фактуры.

Финансисты также скорректировали порядок действий в случаях, когда покупатель по каким-либо причинам не получил счет-фактуру, а продавец — подтверждение оператора электронного документооборота, что файл со счетом-фактурой получен покупателем.

Так, например, если продавец не получил подтверждение оператора электронного документооборота о том, что покупатель получил файл со счетом-фактурой, он сообщает об этом оператору. Продавец повторяет отправку файла электронного счета-фактуры в электронной форме в адрес покупателя. И только если направить файл электронного счета-фактуры покупателю через оператора невозможно, продавец может выставить счет-фактуру на бумаге (п. 2.20 Порядка).

Кроме того, согласно действующим правилам для участия в электронном документообороте продавцу и покупателю, в частности, необходимо:

• получить квалифицированные сертификаты ключей проверки электронной подписи руководителя;
• представить заявление об участии в электронном документообороте счетов-фактур;
• получить у оператора идентификатор участника электронного документооборота и реквизиты доступа.

Помимо этих действий, новым Порядком установлено, что те лица, которые впервые собираются использовать электронный документооборот, должны будут указать, согласны они или не согласны на передачу сведений другому оператору (пп. «б» п. 2.1 ч. II Порядка). Прежние правила выставления и получения электронных счетов-фактур это не предусматривали.

Электронные деньги в ЕС (правовые аспекты). Ефремкина О.В.

Опубликовано: Глобалистика: Энциклопедия. – М. 2003. С. 325–326.

Электронные деньги в ЕС (правовой аспект)

Электронные деньги – это серии зашифрованных наборов символов, заменяющие банковские купюры и монеты. Как средство платежа и накопления электронные деньги представляют собой информацию о количественном выражении стоимости денежного эквивалента. Эта информация хранится в электронном виде на специальном устройстве, принадлежащем пользователю электронных денег. По мере того, как лицо, которому принадлежат электронные деньги, использует их для совершения сделок и оплаты товаров или услуг, информация об их денежной стоимости, хранящаяся на электронном устройстве, изменяется.

Право Европейского Союза регулирует не только традиционные объекты общественных отношений, но все более охватывает новейшие отрасли права, возникающие в последние годы в связи с бурным развитием высоких технологий.

Отличительной чертой электронных денег от таких привычных банковских продуктов, как депозитные или кредитные карты, является то, что при применении электронных денег не используется банковский счет лица, которому принадлежат электронные деньги. Потребитель пользуется электронными деньгами, не расходуя денег со своего банковского счета.

С технической точки зрения, электронные деньги принято разделять в зависимости от их электронного носителя на «жесткие» электронные деньги и «программные» электронные деньги. Для «жестких» электронных денег, которые наиболее распространены сейчас в мире, характерно хранение информации на каком-то определенном и специально для этого предназначенном устройстве, – в большинстве случаев, на микрочипе, находящемся в пластиковой карте.

В свою очередь, «программные» электронные деньги фиксируются в специальной программе и могут храниться пользователем на персональном компьютере. Это позволяет с большим удобством использовать «программные» электронные деньги для расчетов через интернет и иные телекоммуникационные сети.

Кроме того, для всех электронных денег на современном этапе характерны следующие черты – в отличие от дебетовых и кредитных карт они предоставляют пользователям высокую степень анонимности; для всех электронных денег характерна сложная криптографическая защита.

Сегодня, создание и криптографическая защита всех электронных платежных систем, включая электронные деньги, — это одна из наиболее актуальных и сложных проблем, которые стоят пред программистами.

Кроме того, электронные деньги, как и привычные для нас «бумажные» деньги, уязвимы – поломка жесткого диска или карточки, на которых они размещены, может означать их утрату. Существует и опасность расшифровки кодов систем, используемых для эмиссии электронных денег.

С экономической точки зрения электронные деньги похожи на «частные» деньги, существовавшие еще в 19 веке. Они позволяют реализовать такие основные функции денег, как обмен и накопление, причем мгновенное выполнение финансовых операций с их использованием существенно ускоряет и упрощает систему расчетов.

Для большинства электронных денег характерна замкнутость обращения в одной замкнутой системе, а также возможность использовать их только один раз – т.е. лицо, чьи товары или услуги были оплачены электронными деньгами не может само их использовать вновь, а должно перевести их у лица, выпустившего электронные деньги либо в новые электронные деньги, либо в «обычные» деньги. Отметим, что последние тенденции в развитии криптографии начинают постепенно позволять переходить на взаимопроникновение схем по использованию электронных денег (т.е. возможность их использования в нескольких системах платежей), а также к неоднократности использования электронных денег. Всё это обеспечивает возможность придать электронным деньгам более глобальный характер.

В настоящий момент объем электронных денег, находящихся в обращении в Западной Европе и США крайне незначителен. Так на территории государств-членов ЕС, перешедших на евро, на конец июля 2000 г. общий объем электронных денег составлял всего 140 миллионов евро, т.е. 0,04% от объема наличных средств, находившихся в обращении[1]. С другой стороны, эта цифра не столь уж мала, если мы учтем, что еще в 1994 г. на той же территории электронных денег не было вообще.

В связи со стремительным развитием высоких технологий наиболее развитые страны мира вынуждены быстро реагировать на появление подобных феноменов. Наиболее активную позицию в данном вопросе занимает Европейский Союз.

В связи с новизной электронных денег, нормативные акты Сообщества, регулирующие вопросы, связанные с использованием электронных денег были приняты Европарламентом и Советом в самые последние годы и являются одной из первых в мире попыток создать правовые рамки для развития электронных денег.

Именно поэтому, опыт права Сообщества по регулированию использования электронных денег заслуживает самого пристального внимания и анализа. Он позволяет увидеть один из вариантов правового регулирования оборота электронных денег и, в будущем, когда Россия неизбежно столкнется с необходимостью регулирования электронных денег, уже появившихся в нашей стране, учесть то лучшее, что было наработано западноевропейскими законодателями.

В праве ЕС существует всего два новейших нормативных акта, принятие которых напрямую вызвано необходимостью правового регулирования использования электронных денег. К ним относятся:

1. Директива 2000/46/ЕС от 18 сентября 2000 г. «Об учреждении, деятельности и надзоре за деятельностью организаций, занимающихся электронными деньгами»[2]; и

2. Директива 2000/28/ЕС от 18 сентября 2000 г. «О внесении изменений в Директиву 2000/12/ЕС «Об учреждении и деятельности кредитных организаций»[3].

Кроме того, Регламент Европейского центрального банка ЕЦБ/1998/16, посвященный порядку предоставления ЕЦБ статистических данных финансовыми учреждениями, среди прочего, регулирует вопрос предоставления ЕЦБ статистических данных о выпуске и использовании электронных денег финансовыми учреждениями на территории зоны обращения евро.

Наконец, важное значение для понимания причин появления вышеуказанных директив и их содержания имеет Доклад ЕЦБ «Об электронных деньгах»[4]. В этом докладе подробно описаны не только, экономические последствия существования и обращения электронных денег, но и выдвигаются предложения по их правовому регулированию, которые легли в основу вышеуказанных директив.

———————————————————————————

[1] Issues arising from the emergence of electronic money. / European Central Bank Monthly Bulletin. November,

2000. – Р.53.

[2] OJ, 27.10.2000, L 275/39.

[3] OJ, 27.10.2000, L 275/37.

[4] European Central Bank Report On Electronic Money. Frankfurt-am-Main, 1998.

Райнер А. Право Интернета: новая правовая отрасль на стыке европейского и национального права // Конституционное право: Восточноевропейское обозрение № 2(35) 2001, С. 133–143.

к.ю.н., доц. Ефремкина О.В.

Электронные деньги или наличные? Предпочтения разнятся по всему миру – Nielsen

Онлайн-торговля набирает обороты во всем мире. Сделать онлайн-шопинг таким же простым, каким является обычный поход в магазин — важнейшая задача для ритейлеров. Новое глобальное исследование взаимовлияния онлайн- и офлайн- торговли Nielsen выявило, что 57% потребителей, совершавших покупки онлайн за последние шесть месяцев, говорят, что приобрели товар у зарубежного ритейлера. Удовлетворение нужд потребителей вне зависимости от их местонахождения сегодня критично, а предложение подходящего метода оплаты становится особенно важным. Простая истина заключается в том, что от подтверждения онлайн-покупателем покупки до её отмены — всего один клик.

ОПЛАТА ПРОШЛА УСПЕШНО 

Что представляет собой электронный кошелек покупателя? Ответы разнятся по странам. В мире наиболее часто используемый метод оплаты — кредитные карты. Больше половины онлайн-респондентов платили за покупки с помощью карты (53%), PayPal или Alipay использовали 43%, дебетовую карту — 39%. Несмотря на общую популярность данных методов, показатели по странам заметно разнятся.

За последние шесть месяцев 66% онлайн-потребителей в США и 81% в Канаде ответили, что использовали кредитную карту при оплате покупок в сети. Среди американцев следующий по популярности метод оплаты — дебетовая карта (38%), для жителей Канады — цифровые платежные системы (41%). Кредитная карта — самый распространенный способ оплаты онлайн-покупок в нескольких странах Латинской Америки, а также в Японии и Корее.

Цифровые платежные системы очень популярны в Китае, где 86% онлайн-потребителей использовали их за последние полгода. Этот же метод не менее распространен и среди ряда стран Западной Европы, включая Германию, Испанию и Италию.

НАЛИЧНЫМИ БЕЗОПАСНЕЕ

Больше половины глобальных онлайн-потребителей сообщили, что при совершении покупок в сети у них есть сомнения, что интернет-магазины сохранят в безопасности их личную информацию. В связи с этим платить за онлайн-заказы наличными при получении предпочитают большинство покупателей во многих странах.

Оплата наличными при доставке — выбор номер один для жителей Индии и многих других развивающихся рынков, включая Нигерию, Филиппины, ОАЭ, Саудовскую Аравию, Колумбию, Польшу и Тайланд. Данный способ оплаты является самым популярным и в России: 70% потребителей предпочитают расплачиваться за онлайн-покупки наличными. 

«Онлайн-потребители хотят иметь возможность выбора способа оплаты их покупок в интернете, а также они волнуются о безопасности данных их банковских карт, — комментирует Илона Лепп, коммерческий директор Nielsen Россия, — Предпочтения к методам оплаты разнятся по странам в зависимости от степени распространенности использования карт и от уровня доверия к сохранности данных в сети. Ритейлеры, которые хотят развиваться в международном масштабе, должны понимать нюансы локальных рынков, «подгонять» свои предложения в соответствии с ними и повышать степень доверия к онлайн-транзакциям».

Определение электронных денег

Что такое электронные деньги?

Электронные деньги относятся к деньгам, которые существуют в банковских компьютерных системах, которые могут использоваться для облегчения электронных транзакций. Хотя их стоимость подкреплена фиатной валютой и, следовательно, их можно обменять на физическую, материальную форму, электронные деньги в основном используются для электронных транзакций из-за абсолютного удобства этой методологии.

Ключевые выводы

• Электронные деньги — это валюта, которая хранится в банковских компьютерных системах.
• Электронные деньги обеспечены фиатной валютой, что отличает их от криптовалюты.
• Различные компании разрешают совершать транзакции с использованием электронных денег, таких как Square или PayPal.
• Преобладание электронных денег привело к сокращению использования физической валюты.
• Хотя электронные деньги часто считаются более безопасными и прозрачными, чем физическая валюта, они сопряжены с определенными рисками.

Как работают электронные деньги

Электронные деньги используются для транзакций во всем мире.Хотя их можно обменять на фиатную валюту (что, кстати, отличает их от криптовалют), электронные деньги чаще всего используются через электронные банковские системы и контролируются с помощью электронной обработки. Поскольку лишь небольшая часть валюты используется в физической форме, значительная ее часть находится в банковских хранилищах и поддерживается центральными банками.

По этой причине основной функцией Федеральной резервной системы США и ее 12 поддерживающих банков является управление фиатной валютой в физической форме и контроль денежной массы посредством денежно-кредитной политики и операций на открытом рынке.

Из-за прозрачности, присущей электронным деньгам, многие предполагали, что расширение их использования может привести к значительному снижению инфляционного риска.

Особые соображения

Денежная единица в обращении

Электронные деньги можно хранить в разных местах. Большинство физических и юридических лиц хранят свои деньги в банках, которые предоставляют электронные записи наличных денег на депозите. Однако предоплаченные карты и цифровые кошельки, такие как PayPal и Square, также позволяют пользователям вносить фиатную валюту для электронных денег.Такие компании будут получать прибыль, взимая процент с любой суммы, которая снимается со счетов или конвертируется из электронных денег обратно в фиатную валюту.

Электронная обработка платежей

Многие американцы обрабатывают транзакции в электронном виде множеством способов. Это включает в себя получение зарплаты посредством прямого депозита, перевод денег с одного счета на другой посредством электронных денежных переводов или расходование денег с помощью кредитных и дебетовых карт.

Хотя физическая валюта по-прежнему является выгодной в определенных ситуациях, ее роль со временем постепенно уменьшалась.Многие потребители и компании считают, что электронные деньги более безопасны и удобны, поскольку их нельзя потерять, и они широко распространены среди продавцов по всей стране. Следовательно, финансовый рынок США создал надежную инфраструктуру для транзакций с электронными деньгами, которая в первую очередь обеспечивается сетями обработки платежей, такими как Visa и Mastercard.

Банки и финансовые учреждения вступают в партнерские отношения с обработчиками сетей электронных денег для выпуска своих клиентов сетевых карт, которые облегчают эти электронные транзакции от банковских счетов к торговцам.Электронные деньги также легко переводятся через электронную торговлю, что позволяет потребителям удобно делать покупки и услуги в Интернете.

Критика электронных денег

Хотя электронные деньги быстро становятся нормой и часто приветствуются как более безопасная и прозрачная альтернатива физической валюте, это не означает, что они не имеют собственного набора рисков и уязвимостей. Например, мошенничество становится проблемой, когда деньги могут быть переведены от одной стороны к другой без необходимости физической проверки подлинной личности первоначального владельца.

Электронные транзакции также становятся более скрытными и, следовательно, их легче скрыть от IRS, что делает электронные деньги потенциальным и нежелательным соучастником уклонения от уплаты налогов. Наконец, компьютерные системы, отвечающие за выполнение электронных транзакций, несовершенны, а это означает, что транзакции с электронными деньгами иногда могут не выполняться просто из-за системной ошибки.

Электронные деньги — обзор, классификация, особенности

Что такое электронные деньги?

Электронные деньги — это валюта, хранящаяся в электронном виде в электронных системах и цифровых базах данных, в отличие от физических бумажных денег и монетных денег, и используются для облегчения пользователям электронных транзакций.Стоимость электронной валюты подкрепляется фиатной валютой Fiat MoneyFiat деньги — это валюта, которая не имеет внутренней стоимости и установлена ​​в качестве законного платежного средства в соответствии с государственным постановлением. Традиционно валюты.

Резюме

• Электронные деньги — это валюта, хранящаяся в электронном виде в электронных системах и цифровых базах данных, используемых для упрощения электронных транзакций. В народе его называют многими именами, включая цифровые деньги, цифровую валюту, электронные деньги и так далее.
• Фиатные деньги, попросту говоря, являются законным платежным средством, стоимость которого в качестве валюты устанавливается правительством-эмитентом и, следовательно, также регулируется им.
• Электронные деньги можно разделить на две большие категории: твердые и мягкие.

Что такое фиатная валюта (или фиатные деньги)?

Фиатные деньги, попросту говоря, являются законным платежным средством, стоимость которого в качестве валюты устанавливается правительством-эмитентом и, следовательно, также регулируется им.Фиатные деньги — полная противоположность товарным деньгам, стоимость которых основана на базовом активе. Базовый актив. Базовый актив — это инвестиционный термин, который относится к реальным финансовым активам или ценной бумаге, на которых основан производный финансовый инструмент. Таким образом, например, золото или серебро.

Классификация электронных денег

Электронные деньги можно разделить на две большие категории:

1. Жесткие

Жесткие электронные деньги — это когда электронные деньги используются для необратимых транзакций, операций с высокой степенью секьюритизации и носят более или менее процедурный характер.Они могут включать транзакции, проводимые через банк.

2. Мягкие

Мягкие электронные деньги — это когда электронные деньги используются для обратимых или гибких транзакций. Предлагается повышенный уровень гибкости, и пользователи могут управлять своими транзакциями даже после обработки платежа, например, отмена транзакции или изменение цены платежа и т. Д.

Изменения могут быть внесены после транзакции в течение определенного периода. Они могут включать транзакции, которые проходят через платежные механизмы, такие как PayPal, PayTM, Interac, кредитные карты и т. Д.

Характеристики электронных денег

Как и физические бумажные деньги, электронные деньги также включают в себя следующие четыре функции:

• Хранение стоимости : Как и физическая валюта, электронные деньги также являются средством сбережения. стоимости — это актив, валюта или товар, который сохраняет свою стоимость в течение длительного периода. Товар будет считаться хранилищем, с той лишь разницей, что в случае электронных денег стоимость хранится в электронном виде до тех пор, пока он не будет физически изъят.
• Средство обмена : Электронные деньги — это средство обмена, т. Е. Они используются для оплаты покупки товара или при получении услуги.
• Учетная единица : Как и бумажная валюта, электронные деньги обеспечивают стандартную меру стоимости товаров и / или услуг, по которым осуществляется транзакция.
• Стандарт отсрочки платежа : Электронные деньги используются как средство отсрочки платежа, то есть как инструменты предоставления кредита для погашения в будущем.

Преимущества электронных денег

Электронные деньги предлагают несколько преимуществ для мировой экономики, в том числе:

1. Повышенная гибкость и удобство

Использование электронных денег обеспечивает большую гибкость и удобство для стола. Сделки можно совершать из любой точки мира в любой момент одним нажатием кнопки. Это избавляет от хлопот и утомительности, связанных с физической доставкой платежей.

2. Историческая запись

Использование электронных денег становится все более популярным, поскольку в них хранятся цифровые исторические записи каждой совершенной транзакции. Это упрощает отслеживание обратных платежей, а также помогает в составлении подробных отчетов о расходах. Бюджетирование Бюджетирование Бюджетирование — это тактическая реализация бизнес-плана. Для достижения целей стратегического плана бизнеса нам нужен какой-то тип бюджета, который финансирует бизнес-план и устанавливает меры и показатели эффективности., и так далее.

3. Предотвращает мошенничество

Поскольку электронные деньги предоставляют подробную историю каждой совершенной транзакции, очень легко отслеживать транзакции и отслеживать их в экономике. Это повышает безопасность и помогает предотвратить мошеннические действия и злоупотребления служебным положением.

4. Мгновенно

Использование электронных денег приносит с собой некую мгновенность, которой раньше не было в экономике.Транзакции могут быть выполнены за доли секунды одним нажатием кнопки практически из любой точки мира. Это устраняет проблемы физической доставки платежей, включая длинные очереди, время ожидания и т. Д.

5. Повышенная безопасность

Использование электронных денег также приносит с собой повышенное чувство безопасности. Чтобы предотвратить потерю личной информации при совершении транзакций в Интернете, реализованы расширенные меры безопасности, такие как аутентификация и токенизация. Также используются строгие меры проверки для обеспечения полной аутентичности транзакции.

Недостатки электронных денег

Электронные деньги имеют следующие недостатки:

1. Необходимость определенной инфраструктуры

Для использования электронных денег необходимо наличие определенной инфраструктуры. Он включает в себя компьютер, ноутбук или смартфон и стабильное подключение к Интернету.

2. Возможные нарушения безопасности / взломы

Интернет всегда сопровождается неизбежными возможными нарушениями безопасности и взломами.Взлом может привести к утечке конфиденциальной личной информации и может привести к мошенничеству и отмыванию денег. Отмывание денег. Отмывание денег — это процесс, который преступники используют в попытке скрыть незаконный источник своего дохода. Путем передачи денег сложными переводами и.

3. Мошенничество в сети

Мошенничество в сети также возможно. Все, что требуется от мошенника, — это притвориться представителем определенной организации или банка, и потребителей легко убедить раскрыть данные своего банка / карты.Несмотря на повышенную безопасность и наличие мер аутентификации для противодействия онлайн-мошенничеству, о них все же нужно позаботиться.

Ссылки по теме

CFI является официальным поставщиком сертификата CBCA® для коммерческого банковского дела и кредитного аналитика (CBCA) ™. Аккредитация коммерческого банковского и кредитного аналитика (CBCA) ™ является мировым стандартом для кредитных аналитиков, который охватывает финансы, бухгалтерский учет, кредитный анализ, анализ денежных потоков, моделирование ковенантов, погашение ссуд и многое другое.программа сертификации, призванная превратить любого в финансового аналитика мирового уровня.

Чтобы помочь вам стать финансовым аналитиком мирового уровня и раскрыть свой потенциал в полной мере, эти дополнительные ресурсы будут очень полезны:

• Криптовалюта Криптовалюта, такая как Биткойн и Эфириум, получает широкое распространение.
• Цифровой кошелек Цифровой кошелек Под цифровым кошельком понимается программное обеспечение, электронное устройство или онлайн-сервис, позволяющий физическим или юридическим лицам совершать транзакции.
• Электронный чекЭлектронный чек Электронный чек представляет собой электронную версию обычного бумажного чека.Это форма онлайн-платежей, при которой деньги снимаются с
• Виртуальная валюта Виртуальная валюта Виртуальная валюта — это разновидность нерегулируемой цифровой валюты. Он не выпускается и не контролируется центральным банком. Примеры виртуальных валют включают биткойн

Что такое электронные деньги — определения, процессы, проблемы

Электронные деньги, сокращенно от Электронные деньги , являются электронной альтернативой наличным деньгам. С тех пор, как она зародилась как концепция в 1980-х годах и приобрела известность в эпоху доткомов, она стала одним из самых важных факторов, изменивших правила игры в финансовой индустрии.Всего за четыре года, с 2014 по 2018 год, количество транзакций с электронными деньгами только в Европе удвоилось и превысило 4 миллиарда.

Эта амбициозная форма денег заслуживает нашего внимания. В качестве отправной точки в этой статье дается обзор:

• Определение электронных денег в целом
• Тонкие различия в их приложениях
• Процесс электронных платежей с помощью электронных денег
• Потенциальные недостатки электронных денег
• И, наконец, лицензирование электронных денег и кто следует подать заявку на такую ​​лицензию

Начнем !

Итак, что такое электронные деньги?

Электронные деньги — это цифровое денежное средство обмена, которое представлено на электронном устройстве.Рассматриваемое устройство может быть программным обеспечением (например, банковской системой или поставщиком платежных услуг, например PayPal) или частью оборудования, например смартфоном, или магнитным устройством, например, предоплаченной картой. В обоих случаях мы называем такие устройства хранения электронных денег электронными кошельками (электронные кошельки).

Конечно, это всего лишь базовое определение. Официальное определение содержит еще несколько смысловых слоев, которые отличают электронные деньги от других форм цифровой и явной ценности.

Определение EMD

В ЕС вся работа с электронными деньгами, обеспеченными фиатной валютой, — от оплаты до получения лицензии на электронные деньги и надзора за учреждениями, занимающимися электронными деньгами, — подпадает под действие Директивы об электронных деньгах (EMD). Эта директива была введена Европейской комиссией для создания целостного свода правил для электронных денег, включая методы обеспечения безопасности, предотвращения рисков, лицензирования и привлечения новых компаний, желающих позиционировать себя на рынке электронных денег.

В 2009 году Комиссия ввела в действие пересмотренную версию этой директивы, которая теперь называется EMD2. Он содержит следующее определение электронных денег:

« в электронном виде, в том числе на магнитах, хранимая денежная стоимость , представленная претензией к эмитенту, которая выдается при получении средств с целью проведения платежных операций […] и которая принимается естественным или юридическое лицо, не являющееся эмитентом электронных денег “

European Central Bank 2020, Electronic Money, по состоянию на 23 октября 2020 года,

Рассмотрим подробнее.

Электронные деньги в соответствии с этим определением — это сохраненная стоимость, которая генерирует требование после ее выдачи. Итак, как и все деньги в нашей централизованной финансовой системе, электронные деньги поддерживают свою ценность благодаря доверию. В случае электронных денег это доверие поддерживается стабильными, хорошо принятыми активами. Эмитент выдает электронные деньги только «при поступлении средств». Это означает, что все электронные деньги в обращении происходят из бумажных денег. Это увеличивает вероятность того, что указанные «физические и юридические лица» будут принимать платежи электронными деньгами.

Разница между электронными деньгами El и другими цифровыми валютами

Электронные деньги, представленные цифровыми ценностями, хранящимися и передаваемыми в Интернете, являются электронной валютой. Однако эти два термина нельзя использовать как синонимы. Метка электронной валюты также применяется к криптовалютам, конкретным токенам, таким как ICO, или виртуальным валютам, таким как валюты монетизации видеоигр. Все эти уникальные разновидности цифровой валюты обладают качествами и приложениями, которые отличают их от электронных денег.

Криптовалюты и электронные деньги

Возьмем, к примеру, криптовалют . Как и электронные деньги, они обладают ценностью, которая может меняться в зависимости от рыночных приливов и отливов. Есть также поставщики товаров и услуг, которые принимают их в качестве оплаты.

Но на этом сходство заканчивается. В отличие от электронных денег, криптовалюты не управляются централизованным органом. В «классических» транзакциях с электронными деньгами у вас есть финансовое учреждение, которое выступает в качестве посредника, контролирующего его.Учреждения электронных денег должны соблюдать правила по борьбе с отмыванием денег, мошенничеством и принципом «знай своего клиента», в противном случае им грозят юридические последствия. Криптовалюты, как относительно новая технология, еще не получили широкого регулирования. Децентрализованная комплексная одноранговая система проверяет и обрабатывает криптографические транзакции.

Кроме того, классические криптовалюты не обеспечиваются фиатными деньгами. Таким образом, в отличие от электронных денег, колебания стоимости которых привязаны к назначенной стоимости фиатной валюты. Стоимость криптовалюты колеблется в зависимости от спроса, предложения и развития криптовалютного рынка.

Стейблкоины против электронных денег

Относительно новая форма криптовалюты — Stablecoins — открывает мост к электронным деньгам. Стоимость стейблкоина действительно поддерживается одним или несколькими активами, некоторые из которых могут быть фиатными валютами. Эти стейблкоины сочетают в себе надежность электронных денег, отражающих фиат, с децентрализованным распределением криптовалют.

Виртуальные валюты и электронные деньги

Строго говоря, виртуальных валют более стабильны по стоимости, чем многие криптовалюты.Здесь частные компании играют роль эмитентов, а не правительств. Одним из примеров этого типа валюты являются токены, используемые в качестве внутриигровых валют при монетизации видеоигр. У них есть определенная ценность, и игроки могут тратить их только на контент в игровой среде. Но хотя такие виртуальные валюты стоят денег (а в отношении популярных игр в прошлом были спекуляции), они не являются электронными деньгами.

Опять же, взгляд на определение Европейской комиссии проясняет вопрос.Регламент гласит, что виртуальные валюты:

«тип нерегулируемых цифровых денег, которые выпускаются и обычно контролируются его разработчиками, используются и принимаются членами определенного виртуального сообщества»

Европейский центральный банк 2012 г., «Схемы виртуальных валют, октябрь 2012 г.», стр. . 2, по состоянию на 23 октября 2020 г.

Мы могли бы добавить «только» в конец этого предложения. Виртуальные валюты не поддерживаются фиатными деньгами и не соответствуют тем же нормативным стандартам.Они могут действовать как платежное средство только в определенной среде, например в игре или интернет-магазине. Пока нельзя обменять эти виртуальные валюты обратно на фиатную валюту, они не подпадают под действие правил электронных денег (см. Критерий погашения ниже). В целом виртуальные валюты и электронные деньги обладают многими общими характеристиками, однако использование первых гораздо более ограничено. Вот почему компаниям, работающим с ними, не нужна лицензия на электронные деньги.

Диаграмма «Денежный цветок» М.Беч и Р. Гарратт — это один из способов визуализации различных типов денег и их свойств. Деньги можно описать со знаменателями «Широко доступный», «Цифровой», «Выданный центральным банком» и «Одноранговый». Электронные деньги, как здесь описано, подпадают под категории «цифровые» и «выпущенные центральным банком».

Как можно использовать электронные деньги?

Свод правил, подробно описанный в EMD2, ясно дает понять, что электронные деньги должны быть погашены. Таким образом, он может найти применение в транзакциях, аналогичных наличным деньгам.Электронные деньги могут выступать в качестве оплаты товаров и услуг, если их поставщики принимают электронные платежи.

Здесь мы должны провести различие между двумя формами использования электронных денег: программными продуктами электронных денег и аппаратными продуктами электронных денег.

Программные продукты для электронных денег , возможно, в наши дни могут показаться «стандартным» вариантом использования электронных денег. Принимая эту форму, наши электронные деньги хранятся и передаются в цифровом виде с помощью программного обеспечения, которое работает на персональных компьютерах, планшетах или смартфонах.С помощью таких электронных денег мы можем проводить наши электронные платежи (или электронные платежи), используя поставщика электронного кошелька (например, PayPal). Естественно, для всего этого требуется онлайн-соединение с удаленным сервером.

Аппаратные продукты для электронных денег не обязательно требуют подключения к Интернету. Вместо этого денежная стоимость зависит от физического устройства, называемого аппаратным кошельком (то есть чип-карты или предоплаченного приложения на мобильном телефоне). Пополнение и снятие средств обычно осуществляется через специальный считыватель на устройстве, а оплата обычно происходит в конкретной физической точке продажи.

В любом случае, транзакции с электронными деньгами, как аппаратные, так и программные, не должны привлекать банки для проведения платежа, если это сертифицированное учреждение, занимающееся электронными деньгами, предоставляющее рассматриваемую услугу.

Каковы преимущества электронных денег?

В наш цифровой век электронные деньги значительно уменьшили роль наличных денег — в некоторых странах они могут даже полностью заменить их в какой-то момент в будущем. Причина этого изменения кроется во многих полезных качествах, которые электронные деньги имеют как для компаний, финансовых учреждений, так и для клиентов.Выбор:

1.

Безопасность

Многие эксперты считают, что электронные деньги более безопасны, чем наличные. Вы не можете потерять его или дать больше из-за ошибки в расчетах на прилавке. И преступникам тоже не так легко его украсть.

Технология шифрования, технологии аутентификации клиентов (например, многофакторная аутентификация) и нормативные стандарты обеспечивают безопасность электронных денег в сети. Чтобы предотвратить кражу личных данных и другие киберпреступления в отношении вашего кошелька для электронных денег, поставщики услуг также обязаны соблюдать KYC, борьбу с мошенничеством, рисками и AML.

2.

Удобства

Платежи онлайн стали областью электронных денег — и на это есть веские причины. Выбор предоплаты посредством банковского перевода в качестве способа оплаты покупок в Интернете заканчивается посещением банковских отделений или часто запутанной платформы онлайн-банкинга вашего банка.

Когда вы выбираете прямую дебетовую или кредитную / дебетовую карту в качестве способа оплаты в Интернете, вам необходимо каждый раз вводить учетные данные своей кредитной карты или данные своего банковского счета при оплате в Интернете.

Поставщики услуг электронных денег предлагают электронные кошельки, в которых вы можете хранить данные своих платежных инструментов. Для оплаты на онлайн-платформе вы просто выбираете свой электронный кошелек в качестве способа оплаты и совершаете покупку всего в 1 клик. Это буквально похоже на открытие кошелька и передачу наличных, кроме как в цифровом виде.

3.

Быстрые транзакции

Третье качество, говорящее в пользу электронных денег, — это скорость транзакций. Операции с электронными деньгами в торговых точках или интернет-магазине происходят мгновенно.Онлайн-переводы между счетами плательщиков и получателей осуществляются значительно быстрее, чем банковские переводы — они занимают считанные минуты, а не несколько дней.

Каковы недостатки электронных денег?

Помимо всех преимуществ, электронные деньги имеют свои риски и недостатки, от которых другие формы денег, такие как наличные, страдают не так сильно.

1.

H igh Безопасность Требования

Высокий уровень безопасности электронных денег имеет обратную сторону — они требуют дополнительных усилий для поставщиков электронных кошельков.Электронные деньги не столько переходят из рук в руки, сколько меняют счета. Когда вы платите с его помощью онлайн, вам не обязательно присутствовать, но ваш провайдер электронных денег по-прежнему должен соблюдать схемы безопасности. Таким образом, соблюдение процедур KYC и должной осмотрительности, требуемых PSD2, ложится на плечи поставщиков услуг со всеми затратами и усилиями. То же самое и в отношении процедур борьбы с мошенничеством и отмыванием денег. И, наконец, в зависимости от суммы транзакции, компании могут попросить своих клиентов предоставить дополнительные идентификационные данные, такие как счета за коммунальные услуги, копии удостоверений личности или подтверждение личности во время видеозвонков.

2.

Не всегда в наличии

Имеете ли вы доступ к услугам по оплате электронными деньгами — это вопрос не только инфраструктуры, но и возможностей. Электроэнергия для обработки транзакций с электронными деньгами предоставляется в большинстве стран. Однако сбои из-за EMI бывают, например. грамм. из-за ошибок или политического влияния, риск в любом случае. Кроме того, когда дело доходит до подключения к Интернету или наличия онлайн-сервисов, принимающих электронные деньги, или физических точек продаж, покрытие может быть менее надежным, в зависимости от страны.И, наконец, вы зависите от рассматриваемого продавца — продавцы должны интегрировать поставщика электронного кошелька клиента. Например, электронные деньги, выпущенные PayPal, нельзя использовать у продавцов, у которых интегрирована только helloPay.

Преимущества и недостатки электронных денег в сравнении. Положительным моментом является то, что электронные деньги — это безопасно, быстро и удобно. С другой стороны, это зависит от инфраструктуры, мощности и процедур высокой безопасности.

Что такое лицензия на электронные деньги?

Мы упоминали их несколько раз выше: Лицензии на электронные деньги. Почему они так важны?

Как мы уже говорили, электронные деньги управляются финансовыми органами и поддерживаются фиатными деньгами. Таким образом, большая часть выпуска электронных денег относится к сфере деятельности предприятий — в отличие от банков, которые могут выпускать электронные деньги на основании своих полных банковских лицензий.

Тем не менее, новые претенденты уже давно прибыли. Некоторые электронные кошельки, такие как Paypal, Apple Pay или WeChat Pay, сейчас занимают значительную долю рынка. Но в конце 2010-х годов ЕС решил больше открыть платежный рынок.Их вторая Директива о платежных услугах (PSD2) вынуждает банки предоставлять API-интерфейсы платежным компаниям, поставщикам финансовых услуг и финтех-стартапам и делиться с ними данными клиентов, если клиенты дадут свое согласие.

Однако, если платежная или финансовая компания хочет выпустить электронные деньги в рамках своих предложений, ей, возможно, придется подать заявку на специальную лицензию на электронные деньги, как указано, например, в Европейской директиве по электронным деньгам (EMD 2015/2366). Положительные стороны: хотя разные страны ЕС применяют свои собственные процедуры для получения такой лицензии — в Германии применяется ZAG §11 — получение лицензии в любой стране позволит вам вести бизнес на всей территории ЕЭЗ.Эта практика также известна как «паспортизация».

После получения лицензии на электронные деньги компания становится так называемым уполномоченным учреждением электронных денег (EMI), а не просто платежным учреждением. Но какая разница?

Платежные учреждения и учреждения, занимающиеся электронными деньгами

Платежные учреждения (PI), как определено в Директиве PDS2, имеют лицензии на выполнение следующих действий:

• Проведение платежных операций, включая кредитовые переводы, прямое дебетование и платежи электронными деньгами через EMI (PayPal и т. Д.))
• Выпускать или приобретать платежные инструменты
• Осуществлять денежные переводы
• Предлагать услуги обмена валюты и аналогичные услуги

Теперь, если платежные учреждения могут обрабатывать электронные платежи, зачем беспокоиться о том, чтобы стать полноценными Институт электронных денег? Как поставщик услуг PSP и финансовых услуг, который стремится предлагать более широкий спектр услуг, таких как следующие, выхода нет. EMI имеют право делать все вышеперечисленное, с добавлением следующего:

• Выпуск и хранение электронных денег
• Предлагать инструменты для оплаты электронных денег (например, платежные карты или аппаратные электронные кошельки)

В излишках у них гораздо больше свободы действий, когда дело доходит до оплаты электронными деньгами чем у ИП.Например, электронные деньги, обрабатываемые платежными учреждениями, могут использоваться только для заранее определенной цели и должны быть возвращены источнику платежа (кредитная карта или банковский счет). Более того, они не могут хранить остатки электронных денег своих клиентов. Для сравнения, EMI могут хранить электронные деньги столько, сколько необходимо. EMI могут позволить своим клиентам снимать свои электронные деньги, превращать их в наличные или отправлять на другие банковские счета. Они могут хранить деньги возврата в системе.

Однако набор нормативных правил Европейской комиссии требует, чтобы учреждения, занимающиеся электронными деньгами, имели на депозите сумму, равную выпущенным электронным деньгам, — в отличие от банковских учреждений, которые могут задействовать значительную часть денег своих клиентов.

Итак, если ваша бизнес-модель вращается вокруг какой-либо из таких услуг, вам следует подать заявку на лицензию на электронные деньги. Некоторые страны даже предоставляют возможность получить лицензию Small E-Money License , которая позволяет компаниям выпускать электронные деньги, но только в некоторых исключительных случаях.

Обратите внимание, что доступ к услугам электронных платежей стал ключевым фактором экономического роста во многих развивающихся странах. Электронные кошельки также являются отличной возможностью для людей, не охваченных банковскими услугами, для достижения финансовой независимости.Таким образом, во многих странах лицензии на электронные деньги пользуются большим спросом. Например, за последние годы на получение такой лицензии для региона ЕЭЗ подали заявки следующие финансовые и технологические компании:

Компания	Лицензия на электронные деньги в…	Приобретена в…
Alipay	Люксембург	2019
Amazon	Facebook	Ирландия	2016
Google	Литва	2018
Mercedes pay S.A.	Люксембург	2012
Uber	Нидерланды	В ожидании
Volkswagen Payments SA	Люксембург	2017
Zalando	принятие денег ускоряется и в развитых странах. Некоторые государства идут еще дальше и планируют ввести цифровую версию своих национальных валют, например, Швеция с ее электронной кроной. Заключение — или: Получение электронных денег Принимая все во внимание, электронные деньги стали основным продуктом платежей и международной финансовой индустрии, особенно в странах с динамично развивающимися рынками финансовых технологий, таких как Китай или Сингапур. Электронные деньги удобны, безопасны и впечатляют высокой скоростью транзакций. Но самое главное, пожалуй, интуитивно понятное управление. На самом деле, подача заявки на лицензию на электронные деньги больше не является исключительной прерогативой платежных компаний: платформенная экономика тоже обнаружила преимущества электронных денег и хочет участвовать.Изобретательные компании, такие как электронные магазины, торговые площадки или поставщики услуг (например, автомобильные компании), получают лицензии на электронные деньги, чтобы предлагать своим клиентам новые полезные функции. В любом случае, даже если вы не являетесь поставщиком платежных услуг, обязательно следите за электронными деньгами. Когда дело доходит до многофункциональных систем электронных кошельков, вам не нужно создавать все с нуля самостоятельно. Вам не нужно искать дальше, чем наш CoreWallet, в поисках масштабируемой программной основы, на которой будет основан ваш собственный уникальный бизнес электронных денег. Гибкость, соответствие требованиям и вывод вашего продукта на рынок в кратчайшие сроки. Нажмите ниже, чтобы просмотреть обзор и не стесняйтесь обращаться к нам, чтобы получить бесплатную демонстрацию! Похожие сообщения Мнение: Стейблкоины — деньги нового поколения (E) Марк Карузо высказывает свое мнение о том, какую роль стейблкоины будут играть в сфере электронных денег. Определение: «Стейблкоины — это криптовалюты, предназначенные для минимизации волатильности цены стейблкоина по сравнению с некоторым« стабильным »активом или корзиной… Электронные деньги [Электронные деньги]: новый способ оплаты Электронные деньги — это цифровое хранилище средства обмена на компьютеризированном устройстве.Электронные деньги можно использовать для платежных операций как с банковскими счетами, так и без них. Огромным преимуществом, конечно же, является система безналичных платежей, которая позволяет быстро и легко переводить деньги любого размера. Революция цифровой валюты Революция происходила в мире в течение последних нескольких десятилетий, и она не имела ничего общего с политическими режимами или даже экономическими системами. Была разработана новая форма оплаты, которая меняет способ покупки и продажи — возможно, навсегда. Краткая история денег Человечество использовало всевозможные формы оплаты за свое короткое время на этой планете; Ракушки каури, гири из серебра, соль и даже ножи — вот лишь несколько примеров из длинного списка способов оплаты. Хотя сегодня монеты и банкноты являются наиболее известными платежными инструментами, на самом деле они основаны на очень старых технологиях. Теперь на горизонте появилась новая технология: электронные деньги, или для краткости электронные деньги.Как следует из названия, этот новый тип платежного инструмента существует только в компьютеризированной форме, хотя в некоторых случаях он обеспечен фиатной валютой. Что такое цифровая валюта? Европейский центральный банк (ЕЦБ), главный денежно-кредитный орган Европейского Союза, определяет электронные деньги как: [A] Электронное хранилище денежной стоимости на техническом устройстве, которое может широко использоваться для осуществления платежей организациям, не являющимся эмитентом электронных денег. Переход к электронной валюте не был монолитным; вместо этого путешествие включает в себя несколько форм электронных способов оплаты, таких как криптовалюты и виртуальные валюты. Последние поддерживаются государственными фиатными валютами, а первые — нет. Кроме того, существуют менее известные формы оплаты, которые попадают в другую категорию. Например, Ven — валюта социальной сети, стоимость которой определяется корзиной финансовых инструментов, включая углеродные фьючерсы. Во всех случаях цель состоит в том, чтобы разработать платежный сервис, удобный для пользователя и способный отправлять средства в реальном времени кому угодно в мире. Tipalti — одна из компаний, специализирующихся на этой форме глобальных продуктов электронных денег. В более широком смысле, цифровые валюты включают оборудование и программное обеспечение, необходимое для создания, хранения и передачи электронных платежей. Преимущества и недостатки электронных денег С созданием нового денежного ландшафта электронные деньги имеют несколько преимуществ, в том числе: Возможность перемещать деньги быстро, буквально со скоростью света. Лучшее ведение документации. Международные денежные переводы. Возможность перемещать крупные суммы денег без каких-либо физических нагрузок. Но преимущества всегда имеют свои недостатки. К ним относятся: Киберпреступность и новые цифровые формы отмывания денег. Пользователи должны иметь минимальный уровень подготовки и знаний, особенно в отношении более сложных форм электронных переводов. Некоторые типы электронных денег, в первую очередь криптовалюты, тесно связаны с преступной деятельностью. Для выполнения переводов электронных денег требуется как аппаратное, так и программное обеспечение. Криптовалюты: цифровой прорыв Люди используют деньги, потому что они чувствуют себя в безопасности, зная, что какой-то центральный банк поддерживает валюту, которую они используют; таким образом, они считают, что их деньги имеют ценность, потому что правительство где-то в мире заявляет, что они имеют ценность. Криптовалюты перевернули эту модель из-за отсутствия центрального банка. Он полностью обходит правительство, по крайней мере, на время. По данным CNBC, некоторые центральные банки рассматривают возможность разработки собственных криптовалют. Хотя Венесуэла пыталась создать свою собственную, ее нефтедобыча не достигла успеха. Если и когда произойдет эта революция, мы получим гибридные валюты. На данный момент у нас есть традиционные криптовалюты, которые могут функционировать как электронное средство платежа; хотя это действительно зависит от страны. В Соединенном Королевстве, например, Управление финансового надзора (FCA) постановило, что криптовалюты, такие как биткойн, являются «обменными токенами» и не подпадают под его регулирование. Отсутствие регулирования представляет собой новую проблему, которая на самом деле довольно старая: отмывание денег. Чтобы снизить этот риск, биткойн-транзакции записываются в блокчейн, который является публичным реестром. Транзакции невозможно стереть, что помогает создать прозрачную форму регулирования. Электронные денежные переводы Движение денег — вот где действительно сияют электронные деньги. Золотые слитки и даже монеты и банкноты необходимо физически перемещать и хранить, и чем больше денег нужно перемещать, тем больше это бремя.Но электронные деньги предлагают совершенно другой вид платежных услуг, с возможностью перемещать любую сумму без какого-либо фрахта. Оплата может быть произведена несколькими способами: Дебетовые карты, карты предоплаты и кредитные карты позволяют быстро и просто расплачиваться в торговых точках. Чип-карты и другие виды смарт-карт делают эти электронные транзакции более безопасными. Виртуальные платформы, такие как PayPal, предоставляют способы перевода средств без использования банковского счета.Деньги можно отправлять физическим лицам, а не предприятиям, как в случае с кредитными картами и аналогичными платежными инструментами. Мобильные телефоны создали еще один способ отправки электронных денег. С помощью совместимого электронного устройства теперь можно отправлять мобильные платежи любому, у кого есть адрес электронной почты или номер мобильного телефона. Телефоны и карты с возможностью связи ближнего поля (NFC) предоставляют возможность совершать бесконтактные платежи за считанные секунды для максимального уровня безопасности, удобства и безопасности. Учреждения, работающие с электронными деньгами Финансовые учреждения, работающие с электронными деньгами, включают банки, которые обрабатывают транзакции, и небанковские компании, которые создают аппаратное и программное обеспечение, используемое для движения цифровых денег. Например, Ally Bank может обрабатывать электронный перевод средств, который происходит через приложение Zelle на мобильном телефоне. Учреждения электронных денег также включают организации, как государственные, так и частные, которые создают криптовалюты.Иногда эти учреждения электронных денег остаются совершенно неизвестными. Кроме того, существуют цифровые кошельки, в которых хранятся различные типы электронных денег, проверяются учетные данные пользователя и выполняются различные другие полезные функции для повседневного управления деньгами. Электронные деньги — будущее Лошадь и повозка не пережили появление автомобиля. Точно так же банкноты и монеты не переживут рассвет цифровых денег.Преимущества новой технологии намного перевешивают недостатки. Переход того стоит. Что такое электронные деньги и реально ли они? | от FSBT.TECH (Открытая платформа API) | FSBT.tech (Open API Platform) История создания электронных денег Первая идея цифровых денег была представлена ​​в конце 20 века американским ученым-компьютерщиком и криптографом Дэвидом Чаумом. Он изобрел криптографическую примитивную слепую подпись — цифровую подпись, в которой содержимое сообщения замаскировано (ослеплено) до его подписания.В конце 1980-х, когда зародилось движение Cypherpunk, его работа «Неотслеживаемая электронная почта, обратные адреса и цифровые псевдонимы» разделяла взгляды людей на будущее и заложила основу для исследования анонимных коммуникаций. Изобретение Чаума позволило пользователям получать цифровую валюту в банке и тратить ее способом, который не может быть отслежен банком или какой-либо другой стороной. В 1988 году он расширил эту идею, чтобы разрешить автономные транзакции, которые позволяют обнаруживать двойные расходы.Спустя семь лет в 1990 году он основал DigiCash, чтобы коммерциализировать свои идеи. DigiCash была компанией, занимающейся электронными деньгами, которая предлагала приложение для электронных денег, которое было направлено на сохранение анонимности пользователя. Происхождение цифровых валют восходит к пузырю доткомов 1990-х годов. Одним из первых было E-gold, основанное в 1996 году и обеспеченное золотом. Другой известный сервис цифровой валюты — Liberty Reserve, основанный в 2006 году; он позволяет пользователям конвертировать доллары или евро в доллары Liberty Reserve или евро и свободно обменивать их друг с другом с комиссией в размере 1%. Это было начало новой эры К сожалению, это неправда, такие службы были централизованы, считались использованными для отмывания денег и неизбежно закрывались правительством США. DigiCash объявила о банкротстве в 1998 году, потому что не смогла удержать растущее число потребителей. Значит, электронные деньги теперь запрещены? И какое это имеет отношение к сегодняшним криптовалютам? Что такое электронные деньги? Электронные деньги — это неубедительный термин, который используется для описания всех видов действий: транзакций, хранения денег, когда задействованы компьютерные системы, системы хранения данных и компьютерные сети. Парадокс электронных денег заключается в том, что с одной стороны они являются инструментом платежа и свидетельством эмитента, которое должно быть обеспечено реальными деньгами, с другой. Парадокс можно описать с помощью исторической аналогии — было время, когда мы использовали единственные репрезентативные деньги, основанные на физических товарах, таких как золото или серебро. И только после Бреттон-Вудского соглашения перешла к FIAT. Что такое «электронные деньги» с точки зрения Европейского центрального банка? «Электронные деньги — это деньги, которые существуют в банковских компьютерных системах и доступны для транзакций через электронные системы.Его стоимость поддерживается фиатной валютой, и его можно обменять на физическую форму, однако его использование часто более удобно в электронном виде. Электронные деньги могут быть аппаратными или программными, в зависимости от технологии, используемой для хранения денежной стоимости ». Почему это стало так актуально сейчас? За последние пять лет прогрессивные регуляторы Европейского Союза упростили для ведущих банков-претендентов, таких как N26 (базирующийся в Германии), Tandem Bank, Monzo, Starling Bank, Atom Bank и Revolut (все базирующиеся в Великобритании), получение финансовые лицензии, необходимые для работы. Еще одним важным фактом является то, что реализация PSD2 позволяет сторонним поставщикам услуг работать там, где они считают нужным в регионе ЕС, при условии, что они имеют лицензию у себя дома соответствующими финансовыми органами. Последний важный аргумент — такие страны, как Швеция, лидируют в гонке за безналичное общество. По данным центрального банка, Riksbank, операции с наличными составляли едва ли 2% от стоимости всех платежей, осуществленных в Швеции в прошлом году — эта цифра, по мнению некоторых, упала до нуля.5% к 2020 году. В магазинах сейчас наличные деньги используются только для 20% транзакций, что вдвое меньше, чем пять лет назад, и намного ниже среднемирового показателя (75%). «Я думаю, что на практике Швеция станет безналичным обществом примерно через пять лет», — сказал Никлас Арвидссон, доцент Стокгольмского Королевского технологического института (KTH), специализирующийся на инновациях в платежных системах. Посмотрим правде в глаза, скоро деньги станут частью наших прошлых жизней и лишь предметом музейных экспозиций! Почему Revolut до сих пор использует только лицензию EMI? Atom Bank, Tandem Bank, Monzo, Starling Bank и N26 получили полный устав банка, который занимает до 2 лет, но расширяет спектр услуг, которые эти банки могут предложить своим клиентам.Продолжая этот трудоемкий процесс, эти претенденты делают ставку на то, что хартия завоюет доверие потребителей и позволит им более гибко строить свои предложения. Лицензия учреждения электронных денег — разрешение, выданное Управлением финансового надзора (FCA), дает право на выпуск электронных денег. С другой стороны, стратегия Revolut заключалась в том, чтобы получить лицензию на электронные деньги, которую можно было бы получить гораздо быстрее, хотя объем предлагаемых услуг более ограничен.Но это по-прежнему не позволяет им занимать лидирующие позиции по потребительскому спросу. Так почему же Revolut тормозит с получением полной банковской лицензии? Им кажется, что проще предоставлять свои услуги через крупные банки, такие как Lloyds или Barclays. Они создают удобное и удобное приложение для пользователей, но это всего лишь интерфейс для банковских операций. Мы следим за нашими конкурентами, чтобы узнать, как сделать правильный продукт для Вас! Наша первая цель — получить EMI Нашим первым приоритетом является получение лицензии EMI в Великобритании, которая позволила бы нам выпускать нашу собственную электронную валюту, которая будет использоваться для повседневных платежей клиентов за товары и услуги.Мы сможем выпускать платежные карты, предоставлять кредиты и запускать онлайн-банкинг. Введение в вопросы электронных денег, подготовленное для конференции Министерства финансов США по электронным деньгам и банковскому делу: роль правительства % PDF-1.6 % 3 0 obj > эндобдж 137 0 объект > поток application / pdf Связь Введение в вопросы электронных денег, подготовленное для конференции Министерства финансов США по электронным деньгам и банковскому делу: роль правительства — 19-20 сентября 1996 г. 1996-10-08T15: 24: 33ZWordPerfect Document2009-12-07T15: 06: 05-05: 002009-12-07T15: 06: 05-05: 00Acrobat PDFWriter 2.01 для Windowsuuid: 38f34c5d-4e17-4b89-9a62-a2834c7e6cd6uuid: bed2a85d-a350-45c0-ad6f-4d180132f77f конечный поток эндобдж 136 0 объект > эндобдж 5 0 obj > эндобдж 30 0 объект > эндобдж 49 0 объект > эндобдж 68 0 объект > эндобдж 87 0 объект > эндобдж 106 0 объект > эндобдж 105 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 109 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 112 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 115 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 118 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 119 0 объект > поток @ 7Fq Правила торговли электронными деньгами % PDF-1.6 % 3 0 obj > эндобдж 97 0 объект > поток application / pdf Связь Приложение 1: Правила торговли электронными деньгами 1996-10-08T15: 33: 07ZO: HTMLE2009-12-07T15: 15: 31-05: 002009-12-07T15: 15: 31-05: 00Acrobat PDFWriter 2.01 для Windowsuuid: 65972d22-c968-41cd-8460-5a87b96eb4a8uuid: 5256ad29-672d-4aee-b5d8-6ef779f751a2 конечный поток эндобдж 96 0 объект > эндобдж 5 0 obj > эндобдж 32 0 объект > эндобдж 51 0 объект > эндобдж 70 0 объект > эндобдж 69 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 73 0 объект > / ProcSet 2 0 R >> / Тип / Страница >> эндобдж 74 0 объект > поток (Bm ! 2 и 9D`i б \ 3 @ hYTp`. Добавить комментарий Отменить ответ Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены * Комментарий * Имя * Email * Сайт Карта сайта © Copyright 2019, All Rights Reserved, info @ howtohostel.ru